企業(yè)融資擔(dān)保管理精選(九篇)

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第1篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

    第二條、本辦法所稱中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)(以下簡稱擔(dān)保機(jī)構(gòu))是指政府出資(含政府與其他出資人共同出資)設(shè)立的以中小企業(yè)為服務(wù)對象的融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)。

    第三條、設(shè)立擔(dān)保機(jī)構(gòu)需依照法律及有關(guān)規(guī)定辦理注冊。擔(dān)保機(jī)構(gòu)經(jīng)注冊后方可開展業(yè)務(wù)。

    第四條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)建立完善的法人治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)。鼓勵擔(dān)保機(jī)構(gòu)采取公司形式。目前難以采用公司形式的擔(dān)保機(jī)構(gòu),應(yīng)按照上述要求逐步規(guī)范,在條件成熟時改組為公司。

    第五條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)自主經(jīng)營,獨立核算,依照規(guī)定程序?qū)?dān)保項目自主進(jìn)行評估和做出決策。擔(dān)保機(jī)構(gòu)有權(quán)不接受各級行政管理機(jī)關(guān)為具體項目提供擔(dān)保的指令。

    第六條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)為受托運(yùn)作的擔(dān)?；鹪O(shè)立專門賬戶,并將擔(dān)?；饦I(yè)務(wù)與擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身業(yè)務(wù)分開管理、核算。

    第七條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)收取擔(dān)保費可根據(jù)擔(dān)保項目的風(fēng)險程度實行浮動費率,為減輕中小企業(yè)負(fù)擔(dān),一般控制在同期銀行貸款利率的50%以內(nèi)。

    第八條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)對單個企業(yè)提供的擔(dān)保責(zé)任金額最高不得超過擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身實收資本的10%;擔(dān)保機(jī)構(gòu)擔(dān)保責(zé)任余額一般不超過擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身實收資本的5倍,最高不得超過10倍。

    第九條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍主要是:對中小企業(yè)向金融機(jī)構(gòu)貸款、票據(jù)貼現(xiàn)、融資租賃等融資方式提供擔(dān)保和再擔(dān)保,以及經(jīng)主管財政部門批準(zhǔn)的其他擔(dān)保和資金運(yùn)用業(yè)務(wù)。擔(dān)保機(jī)構(gòu)不得從事存、貸款金融業(yè)務(wù)及財政信用業(yè)務(wù)。

    第十條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)要按照“利益共享,風(fēng)險共擔(dān)”的原則與貸款金融機(jī)構(gòu)建立業(yè)務(wù)合作關(guān)系,對貸款實行比例擔(dān)保。擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)與貸款金融機(jī)構(gòu)密切協(xié)作,及時交換和通報投保企業(yè)的有關(guān),加強(qiáng)對投保企業(yè)的監(jiān)督,共同維護(hù)雙方的權(quán)益。

    第十一條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)建立嚴(yán)格的擔(dān)保評估制度,配備或聘請經(jīng)濟(jì)、法律、技術(shù)等方面的相關(guān)專業(yè)人才,采用先進(jìn)的項目評價系統(tǒng),提高評估能力,加強(qiáng)對擔(dān)保項目的風(fēng)險評估審查;注重建立長期、穩(wěn)定的客戶群,積累完整、詳實的客戶資料,為項目評估建立可靠的基礎(chǔ);嚴(yán)格執(zhí)行的決策程序,切實防止盲目決策;加強(qiáng)對擔(dān)保項目的跟蹤,完善對投保企業(yè)的事前評估、事中監(jiān)控、事后追償與處置機(jī)制;強(qiáng)化內(nèi)部監(jiān)控,防范道德風(fēng)險,保證合規(guī)經(jīng)營。

    第十二條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)積極采取反擔(dān)保措施,可要求投保企業(yè)以其合法的財產(chǎn)(包括股權(quán))抵押或質(zhì)押,提供反擔(dān)保。

    第十三條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)按當(dāng)年擔(dān)保費的50%提取未到期責(zé)任準(zhǔn)備金;按不超過當(dāng)年年末擔(dān)保責(zé)任余額1%的比例以及所得稅后利潤的一定比例提取風(fēng)險準(zhǔn)備金,用于擔(dān)保賠付。風(fēng)險準(zhǔn)備金累計達(dá)到擔(dān)保責(zé)任余額的10%后,實行差額提取。

    第十四條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)必須遵循安全性、流動性、效益性原則運(yùn)用資金。擔(dān)保機(jī)構(gòu)設(shè)立后應(yīng)當(dāng)按照其注冊資本的10%提取保證金,存入主管財政部門指定的銀行,除擔(dān)保機(jī)構(gòu)清算時用于清償債務(wù)外,任何機(jī)構(gòu)一律不得動用。擔(dān)保機(jī)構(gòu)提取的風(fēng)險準(zhǔn)備金必須存入銀行專戶。其他貨幣資金,不低于80%的部分可用于銀行存款,以及買賣國債、金融債券及國家重點企業(yè)債券;不高于20%的部分,經(jīng)主管財政部門批準(zhǔn),可用于買賣證券投資基金等其他形式。

    第十五條、各級財政部門對按照本辦法規(guī)范運(yùn)作的擔(dān)保機(jī)構(gòu),可給予適當(dāng)?shù)闹С帧?/p>

    第十六條、各級財政部門應(yīng)積極會同有關(guān)部門為擔(dān)保機(jī)構(gòu)落實反擔(dān)保提供支持。

    第十七條、各級財政部門應(yīng)會同有關(guān)部門對擔(dān)保機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)狀況進(jìn)行定期檢查,對發(fā)現(xiàn)的問題采取有效措施及時處理,重大問題應(yīng)報告當(dāng)?shù)卣蜕霞壺斦块T。

    第十八條、建立對擔(dān)保機(jī)構(gòu)資信的定期評級制度。擔(dān)保機(jī)構(gòu)定期聘請經(jīng)財政部門認(rèn)可的資信評級機(jī)構(gòu)進(jìn)行資信評級,并向社會公布評級結(jié)果。

    第十九條、各級財政部門要結(jié)合本地的實際情況,逐步建立健全對以財政性資金出資設(shè)立的擔(dān)保機(jī)構(gòu)的績效考核指標(biāo)體系?？冃Э己酥笜?biāo)體系應(yīng)綜合考慮擔(dān)保機(jī)構(gòu)的中小企業(yè)融資擔(dān)保業(yè)務(wù)規(guī)模、代償損失、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)及其社會和經(jīng)濟(jì)效益而確定。

    第二十條、擔(dān)保機(jī)構(gòu)定期向主管財政部門報送資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表以及其他報表和資料,于每月底前將上月的營業(yè)統(tǒng)計報表報送主管財政部門;于每一會計年度終了后3個月內(nèi),將上一年度的營業(yè)報告、財務(wù)會計報告及其他有關(guān)報表報送主管財政部門。各級財政部門應(yīng)認(rèn)真做好對擔(dān)保的收集、整理與分析工作,并定期向有關(guān)金融機(jī)構(gòu),必要時可向擔(dān)保機(jī)構(gòu)的注冊機(jī)關(guān)通報情況。

    第二十一條、對已經(jīng)設(shè)立的擔(dān)保機(jī)構(gòu),由各級財政部門會同有關(guān)部門按照本辦法的要求進(jìn)行規(guī)范。

第2篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

[論文摘要]：目前，我國信用擔(dān)保體系存在總體結(jié)構(gòu)性缺陷、經(jīng)營性缺失等問題，應(yīng)針對結(jié)構(gòu)性缺陷確立多層次擔(dān)保機(jī)構(gòu)，針對經(jīng)營性缺失建立擔(dān)保機(jī)構(gòu)的多層次風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制，還需采用具有一定附加條件的擔(dān)保融資方式，以求進(jìn)一步降低和分散風(fēng)險。

目前我國注冊登記的中小企業(yè)早已超過1000萬家，數(shù)量占企業(yè)總量的99.3%，創(chuàng)造了GDP的55.6%，提供了全國75%左右的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位。[1]然而，在中小企業(yè)占據(jù)半壁江山的今天，對其金融供給卻嚴(yán)重滯后。企業(yè)因自身條件不足等原因造成“貸款難，還款更難”的局面，迫切需要擔(dān)保機(jī)構(gòu)的協(xié)助以獲得貸款。

一、完善信用擔(dān)保體系可以有效緩解中小企業(yè)的融資難度

(一)中小企業(yè)融資難的現(xiàn)狀及原因分析

目前，在我國中小企業(yè)所獲得的融資與其在國民經(jīng)濟(jì)中的地位和作用極不相稱。具體表現(xiàn)為中小企業(yè)間接融資渠道狹窄，直接融資渠道也不暢通，并且融資方式仍很單一。

首先，從企業(yè)自身特點和經(jīng)營困境來看，中小企業(yè)由于資產(chǎn)少，負(fù)債能力有限，因此在還款過程中容易受到周邊經(jīng)營環(huán)境的影響，而且部分企業(yè)信用意識淡薄，有意拖欠貸款的現(xiàn)象時有發(fā)生。由于信用擔(dān)保誠信度低，進(jìn)一步增加了融資難度。

其次，從政府和金融業(yè)的融資態(tài)度和困境來看，一方面，政府“抓大放小”的方針政策導(dǎo)致金融業(yè)在對大企業(yè)和中小企業(yè)融資問題上的不平等。另一方面，金融機(jī)構(gòu)由于自身經(jīng)營要求實行謹(jǐn)慎原則，這也不利于風(fēng)險性較高的中小企業(yè)融資。[2]

最后，從中小企業(yè)能夠利用的融資方式來看，最原始的方式就是企業(yè)自籌資金，多為企業(yè)所有者自身積累或向親戚朋友籌集的資金。這部分自籌資金一般金額都比較小，難以滿足企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展。比較高級的方式是直接融資，包括債券和股票等方式。這種方式較簡便且符合現(xiàn)代國際融資理念，但是只有公司制的中小企業(yè)才有權(quán)使用，而且只有極少符合嚴(yán)格條件的企業(yè)才能公開上市或進(jìn)入“第二板塊市場”進(jìn)行融資，同樣難以解決多數(shù)中小企業(yè)的融資需求。所以目前最為實用，也是被普遍采用的形式還是間接融資(包括金融機(jī)構(gòu)向企業(yè)提供的短、中、長期貸款)。

實踐證明，銀行貸款是中小企業(yè)融資的重要甚至唯一選擇。[3]貸款方式主要分為抵押貸款、信用貸款和擔(dān)保貸款等三種方式。第一種方式要求貸款企業(yè)的資產(chǎn)達(dá)到一定水平，但我國中小企業(yè)多數(shù)抵押擔(dān)保能力不足，缺乏必要的抵押品，導(dǎo)致這種方式利用率不高。第二種信用貸款的方式更是因為中小企業(yè)普遍信用度不高導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)心有余悸而很少采用。最后，能被金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)普遍認(rèn)同和接受，并為國際金融機(jī)構(gòu)所提倡使用的即為擔(dān)保貸款方式。

(二)信用擔(dān)保是目前我國中小企業(yè)融資普遍采用的方式

由以上分析可見，對于企業(yè)來說，擔(dān)保融資是其較好選擇。其實不僅對于企業(yè)，而且對于政府和作為資金提供者的金融機(jī)構(gòu)來說，建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系也是較好的選擇。

對于政府部門這只“有形的手”來說，中小企業(yè)融資難這一問題作為一種市場現(xiàn)象，還要求市場這只“無形的手”來調(diào)節(jié)。建立信用擔(dān)保體系能使融資結(jié)構(gòu)優(yōu)化，自動調(diào)節(jié)其中的扭曲現(xiàn)象，減輕政府硬性調(diào)節(jié)市場以及被動處理逃廢貸款行為的壓力。

對于銀行及非銀行金融機(jī)構(gòu)來說，建立信用擔(dān)保體系可使其規(guī)避風(fēng)險并使?jié)撛诘慕灰壮蔀榭赡堋ｃy行業(yè)通過承擔(dān)其能夠承受的風(fēng)險獲取利息收入，擔(dān)保公司則是通過承擔(dān)其能夠吸收的風(fēng)險來獲取擔(dān)保收入。由此，貸款的風(fēng)險被擔(dān)保機(jī)構(gòu)大大分擔(dān)。同時，擔(dān)保機(jī)構(gòu)的出現(xiàn)使信用不足、缺乏資金的企業(yè)和希望貸出資金的金融機(jī)構(gòu)所形成的潛在交易成為可能，從而提高了金融機(jī)構(gòu)的盈利水平。

可見，建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系是一個對利益各方都有利的選擇。但是，雖然我國擔(dān)保機(jī)構(gòu)在數(shù)量上有了較快發(fā)展，但由于擔(dān)保機(jī)構(gòu)是新生事物，在運(yùn)行等方面仍存在諸多問題。

二、我國信用擔(dān)保體系的現(xiàn)狀及存在的主要問題

第3篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

    ［論文摘要］我國中小企業(yè)數(shù)目約占企業(yè)總數(shù)的99%，在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長、擴(kuò)大就業(yè)、推動技術(shù)創(chuàng)新和調(diào)整優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)等領(lǐng)域發(fā)揮越來越重要的作用，是經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會穩(wěn)定的重要支柱。但是在中小企業(yè)的成長過程中融資難的問題卻一直是制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸，這既有中小企業(yè)的自身原因，又和中小企業(yè)目前所處的外部環(huán)境密切相關(guān)，因此需要內(nèi)外結(jié)合采取對策。

無論在發(fā)達(dá)國家還是發(fā)展中國家，中小企業(yè)都是經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會穩(wěn)定的重要支柱。在我國中小企業(yè)數(shù)目約占企業(yè)總數(shù)的99%，在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長、擴(kuò)大就業(yè)、推動技術(shù)創(chuàng)新和調(diào)整優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)等領(lǐng)域發(fā)揮越來越重要的作用。但是在中小企業(yè)的成長過程中融資難的問題卻一直是制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸。

    一、我國中小企業(yè)融資難的內(nèi)部原因

（一）缺乏現(xiàn)代經(jīng)營管理理念

隨著企業(yè)的發(fā)展，創(chuàng)業(yè)初期使用的傳統(tǒng)經(jīng)營管理方式已經(jīng)跟不上企業(yè)的發(fā)展步伐，目前部分中小企業(yè)仍存在法人治理結(jié)構(gòu)不完善、經(jīng)營管理能力不強(qiáng)、產(chǎn)品技術(shù)含量低、企業(yè)抗風(fēng)險能力弱等問題，缺乏可持續(xù)發(fā)展能力，一定程度抑制了金融機(jī)構(gòu)的放貸意愿。

（二）財務(wù)信息透明度不高

許多中小企業(yè)缺乏有效的財務(wù)管理制度和財務(wù)信息公開制度，財務(wù)制度不健全，企業(yè)信息透明度差，相關(guān)機(jī)構(gòu)進(jìn)行審查時的困難非常大；再加上中小企業(yè)的貸款額度又非常小，商業(yè)銀行所能得到的貸款利差相應(yīng)很少，就更不愿意耗費大量人力物力財力去調(diào)查中小企業(yè)的財務(wù)和信用狀況，這直接導(dǎo)致中小企業(yè)很難得到信用貸款。

（三）缺少可供擔(dān)保抵押的財產(chǎn)

從銀行對抵押物的偏好來看，一般要求企業(yè)用固定資產(chǎn)抵押，往往不愿接受中小企業(yè)的流動資產(chǎn)抵押。而中小企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中固定資產(chǎn)比例小，特別是高科技企業(yè)，無形資產(chǎn)占比較高的比例，缺乏可以作為抵押的不動產(chǎn)，風(fēng)險大，難以滿足金融機(jī)構(gòu)的放貸要求。

（四）過分依賴銀行貸款

企業(yè)的不同發(fā)展階段需要的資金支持是不一樣的：在初始階段籌措的資金一般來自個人投資者和風(fēng)險資金；當(dāng)企業(yè)發(fā)展到一定規(guī)模時外部融資成為關(guān)鍵，但是目前受資本市場發(fā)展滯后的限制，中小企業(yè)無法從資本市場直接籌措急需的資金實現(xiàn)技術(shù)更新和產(chǎn)品開發(fā)，只能將籌集資金的主要來源鎖定于銀行貸款，從而提高銀行信貸風(fēng)險集中度，制約金融機(jī)構(gòu)對中小企業(yè)的信貸支持力度。

    二、我國中小企業(yè)融資難的外部原因

（一）資本市場對中小企業(yè)尤其是小企業(yè)的資金支持作用非常有限

中小企業(yè)融資來源主要分為內(nèi)部融資渠道和外部融資渠道。在美英等資本市場發(fā)達(dá)國家，中小企業(yè)外部資金很大一部分來自于資本市場直接融資，而在我國中小企業(yè)板剛剛發(fā)展起來，資本市場對中小企業(yè)的資金支持作用非常有限。截至2007年1月30日，共有111家企業(yè)在深圳證券交易所中小企業(yè)板上市。但經(jīng)過分析發(fā)現(xiàn)，如果根據(jù)資產(chǎn)規(guī)模判斷企業(yè)類型，這111家在中小企業(yè)板上市的均為大中型企業(yè)，說明中小企業(yè)板上市資格存在嚴(yán)重的規(guī)模歧視，未對小型企業(yè)起到融資支持。今年3月24日中國證監(jiān)會向社會公開征求對《首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理辦法》的意見?？紤]到創(chuàng)業(yè)企業(yè)規(guī)模小的特點，創(chuàng)業(yè)板的標(biāo)準(zhǔn)對創(chuàng)業(yè)企業(yè)首次公開發(fā)行并上市的標(biāo)準(zhǔn)在主板市場基礎(chǔ)上作了較大幅度的降低。但是考慮到我國資本市場現(xiàn)狀和投資者的成熟程度，企業(yè)申請在創(chuàng)業(yè)板公開發(fā)行并上市，仍需達(dá)到規(guī)定的條件，比如家族制企業(yè)向股份制企業(yè)的轉(zhuǎn)變、在內(nèi)部管理與規(guī)范動作、財務(wù)制度等方面進(jìn)行整改與完善。同時必須認(rèn)真考慮企業(yè)的主營業(yè)務(wù)及產(chǎn)品的高新技術(shù)含量，并不斷地進(jìn)行技術(shù)改造與創(chuàng)新等等。此外考慮到在征求意見基礎(chǔ)上還需要對該辦法進(jìn)行修改和一系列配套規(guī)則有待，創(chuàng)業(yè)板也難以在短期內(nèi)迅速推出。

（二）正規(guī)金融特別是銀行對中小企業(yè)的資金支持力度有限

由于直接融資市場的狹窄，盡管從銀行獲得貸款困難較大，但是銀行借貸融資仍然是中小企業(yè)融資的主要渠道。據(jù)中國人民銀行的一份調(diào)查顯示，我國中小企業(yè)融資共有98.7 %來自銀行貸款。近年來，各級政府部門以及金融系統(tǒng)為解決中小企業(yè)融資問題已經(jīng)做了不少努力，各商業(yè)銀行尤其是中小型商業(yè)銀行,均在嘗試開發(fā)中小企業(yè)授信業(yè)務(wù)，但真正形成特色產(chǎn)生規(guī)模效益的并不多。制度創(chuàng)新、產(chǎn)品創(chuàng)新、審批效率方面均難以滿足中小企業(yè)的經(jīng)營特點。尤其是中央經(jīng)濟(jì)會議明確提出了2008年執(zhí)行貨幣從緊的信貸政策，包括繼續(xù)上調(diào)存款準(zhǔn)備金率、加息、擴(kuò)大國債、提高貸款門檻、加大發(fā)行央行票據(jù)、擴(kuò)張股市直接融資等，都給銀行資金帶來很大壓力，銀行在2008年信貸規(guī)模大幅萎縮，向企業(yè)發(fā)放貸款更加謹(jǐn)慎，中小企業(yè)要想從銀行得到貸款扶持更加困難。

（三）支持中小企業(yè)發(fā)展的政策和法律體系不夠完善

《中小企業(yè)促進(jìn)法》的頒布，“非公經(jīng)濟(jì)36條”的出臺，《公司法》、《證券法》、《企業(yè)所得稅法》等法律的修訂，《物權(quán)法》等法律的頒布，今年1月1日起新《企業(yè)所得稅法》的正式施行，全國10多個省市《中小企業(yè)促進(jìn)法》實施條例的出臺，20多個省市“非公經(jīng)濟(jì)36條”實施意見的出臺，這一系列舉措標(biāo)志著支持中小企業(yè)發(fā)展的政策和法律體系正逐步完善，但是仍存在一些不完善的地方，有些已出臺的政策措施落實不到位。如，創(chuàng)業(yè)門坎高、市場準(zhǔn)入和退出機(jī)制不健全、服務(wù)體系不健全、社會化服務(wù)滯后等等。

（四）中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)制不夠健全

目前, 國家發(fā)展和改革委員會會同有關(guān)部門選擇部分省市進(jìn)行試點，積極推進(jìn)中小企業(yè)信用制度建設(shè)，加快構(gòu)建多層次中小企業(yè)信用擔(dān)保體系。各地也都出臺了《關(guān)于中小企業(yè)貸款信用擔(dān)保管理的若干規(guī)定》，并安排了中小企業(yè)貸款信用擔(dān)保資金。截至2006年底，全國已設(shè)立各類中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)3366家，累計擔(dān)?？傤~8051億元。這對便利中小企業(yè)的融資起到了一定的作用, 但是依然存在很多問題。一是擔(dān)保機(jī)構(gòu)的注冊資本質(zhì)量不高。二是擔(dān)保體系不健全。三是具體運(yùn)作管理方式缺陷。擔(dān)保公司對申請擔(dān)保企業(yè)的審查苛刻。由于擔(dān)保人資產(chǎn)抵押及企業(yè)自身信用擔(dān)保的苛刻條件，使較多的中小企業(yè)難以享受到政策的優(yōu)惠，許多無法獲得銀行貸款的中小企業(yè)同樣無法獲得擔(dān)保公司的擔(dān)保。按中小企業(yè)貸款信用擔(dān)?，F(xiàn)行的規(guī)定辦理貸款的戶數(shù)與金額，與中小企業(yè)貸款的實際需求差距甚遠(yuǎn)。

    三、我國中小企業(yè)融資難的對策

（一）中小企業(yè)自身要建立健全融資管理

真實、全面、準(zhǔn)確的會計資料是銀行評價企業(yè)還貸能力的主要依據(jù)，健全的財務(wù)制度也向銀行展示了企業(yè)健康發(fā)展、誠實守信的良好印象，有助于企業(yè)獲得銀行貸款。此外，企業(yè)要加強(qiáng)對融資的認(rèn)識和管理，強(qiáng)化信用觀念，在融資前根據(jù)實際情況綜合考慮融資的必要性，認(rèn)真分析測算融資成本和收益；融資成功后應(yīng)?？顚Ｓ茫贫鞔_的還貸計劃，根據(jù)項目的收益情況，可適時對還貸計劃進(jìn)行修正，爭取貸款到期按時償還。這不僅是企業(yè)守信的表現(xiàn)，從長遠(yuǎn)來看，對構(gòu)筑良好的銀企關(guān)系、提高自身的信用等級都有很大幫助。

（二）完善健全金融體系，加快金融產(chǎn)品和服務(wù)模式的創(chuàng)新

目前我國中小企業(yè)外源融資的主要渠道是銀行的間接融資，但是銀行的貸款品種難以滿足中小企業(yè)融資需求的多樣化?！吨腥A人民共和國中小企業(yè)促進(jìn)法》第15條規(guī)定：“各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對中小企業(yè)提供金融支持，努力改進(jìn)金融服務(wù)，轉(zhuǎn)變服務(wù)作風(fēng)，增強(qiáng)服務(wù)意識，提高服務(wù)質(zhì)量。各商業(yè)銀行和信用社應(yīng)當(dāng)改善信貸管理，擴(kuò)展服務(wù)領(lǐng)域，開發(fā)適應(yīng)中小企業(yè)發(fā)展的金融產(chǎn)品， 調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)，為中小企業(yè)提供信貸、結(jié)算、財務(wù)咨詢、投資管理等方面的服務(wù)。國家政策性金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在其業(yè)務(wù)經(jīng)營范圍內(nèi)，采取多種形式，為中小企業(yè)提供金融服務(wù)?！币虼?，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)根據(jù)中小企業(yè)的融資特點不斷開發(fā)和探索創(chuàng)造適合我國中小企業(yè)的金融產(chǎn)品和服務(wù)模式。

（三）完善中小企業(yè)融資信用擔(dān)保體系和機(jī)制

我國中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)制剛剛開始成立，業(yè)務(wù)管理和經(jīng)營模式都處于探索階段，有許多問題需要進(jìn)一步研究和解決。一方面要在不斷摸索適應(yīng)我國國情的中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)制的基礎(chǔ)上，加強(qiáng)對擔(dān)保基金的管理、監(jiān)督，加快信用擔(dān)保體系市場化、規(guī)范化的步伐。強(qiáng)化中小企業(yè)的信用觀念，建立起中小企業(yè)信用評級和信用登記制度；謹(jǐn)慎選擇擔(dān)保對象，建立起信用擔(dān)保的風(fēng)險控制與防范體系；加強(qiáng)對擔(dān)保項目的跟蹤檢測，以便及時發(fā)現(xiàn)和處理問題，建立起擔(dān)保風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)；深化擔(dān)保機(jī)構(gòu)的內(nèi)部管理；強(qiáng)化擔(dān)保機(jī)構(gòu)的外部約束，加強(qiáng)擔(dān)保業(yè)務(wù)全過程的質(zhì)量控制，建立起科學(xué)嚴(yán)格的擔(dān)保操作管理責(zé)任制；根據(jù)實際情況建立不同模式的信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)，推動擔(dān)保產(chǎn)業(yè)化發(fā)展。

（四）建立和運(yùn)用資本市場,拓寬中小企業(yè)融資渠道

歐美許多國家都在主板市場之外設(shè)立了第二板市場，其上市條件較主板市場低，設(shè)立的目的是為了解決中小企業(yè)尤其是高科技企業(yè)的融資問題。在國內(nèi)第二板市場設(shè)立之前，我國的中小企業(yè)可借助國外的第二板市場為自身的發(fā)展融資。還可考慮設(shè)立中小企業(yè)產(chǎn)權(quán)交易柜臺，提供中小企業(yè)直接融資和產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的場所。同時逐步放寬中小企業(yè)特別是高新技術(shù)企業(yè)發(fā)行債券的條件。目前我國企業(yè)發(fā)行債券的條件對中小企業(yè)來說較為苛刻，政府管制也比較嚴(yán)厲。政府要開啟中小企業(yè)債券融資渠道，需逐步放寬中小企業(yè)發(fā)行債券的條件，尤其是對于發(fā)行企業(yè)規(guī)模的限制。

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第4篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

【關(guān)鍵詞】小微企業(yè) 融資 困境

一、研究背景

小微企業(yè)在資本規(guī)模還是市場占有率方面都與大企業(yè)相差較遠(yuǎn)，競爭力較弱。但是小微企業(yè)占我國企業(yè)總量的97.3%，小微企業(yè)不僅能提供大量勞動就業(yè)崗位，有效完善社會主義經(jīng)濟(jì)體制，還有助于豐富人民的物質(zhì)、文化生活，對整個社會體系的進(jìn)和發(fā)展有著積極的意義。

然而，小微企業(yè)在我國普遍面臨融資困境。資金的短缺，使得小微企業(yè)擴(kuò)大規(guī)模、更新設(shè)備、產(chǎn)品創(chuàng)新、項目投資等需求受到限制。加上企業(yè)本身不具被規(guī)

模優(yōu)勢，一旦出現(xiàn)風(fēng)險，各方面資金無法及時回籠，很容易出現(xiàn)資金鏈斷裂。這也是小微企業(yè)破產(chǎn)倒閉率居高不下的原因之一?！督鹑跇I(yè)發(fā)展和改革“十二五”規(guī)劃》提出要著力解決小型微型企業(yè)融資問題，十二五期間，幫助小微企業(yè)走出融資困境是一項戰(zhàn)略任務(wù)。

二、我國小微企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)及資金需求特征

為貫徹落實《中小企業(yè)促進(jìn)法》和《國務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的若干意見》，國家四部委于2011年6月聯(lián)合印發(fā)了《關(guān)于印發(fā)中小企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定的通知》，第一次將中小企業(yè)劃分為中型、小型、微型3種類型，具體劃分標(biāo)準(zhǔn)根據(jù)企業(yè)從業(yè)人員、營業(yè)收入、資產(chǎn)總額等指標(biāo)，主要由涉農(nóng)企業(yè)、工業(yè)企業(yè)和商貿(mào)服務(wù)業(yè)三類構(gòu)成。

在資金需求方面，小微企業(yè)在融資期限上，多為臨時性周轉(zhuǎn)資金需要，對短期信貸需求較多；在融資額度上，單筆所需資金不大；在抵押擔(dān)保上，缺乏土地等傳統(tǒng)抵押物，期望獲得金融機(jī)構(gòu)的信用貸款；在產(chǎn)品種類上，對產(chǎn)品的個性化需求較多；在融資時效上，對融資時效的要求很高。

三、影響我國小微企業(yè)融資的因素分析

（一）影響我國小微企業(yè)融資的內(nèi)部因素有

1.企業(yè)內(nèi)部融資水平低

由于小微企業(yè)的利潤空間普遍不大，初始規(guī)模小，在盈余資金有限的條件下，能夠進(jìn)行內(nèi)部融資的總量很低。

2.小微企業(yè)信用風(fēng)險大

一方面，小微企業(yè)抵押擔(dān)保能力有限，初創(chuàng)期的小微企業(yè)，資金、設(shè)備貧乏，一般靠租賃土地或房屋經(jīng)營，很難達(dá)到抵押擔(dān)保要求，無法得到貸款支持；另一方面，小微企業(yè)還款的拖欠率普遍較高，當(dāng)缺乏制度對行為的約束時，企業(yè)主的信用對貸款的安全性尤為重要。這也就導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)對小微企業(yè)信心不足，影響其放貸的積極性。

3.小微企業(yè)融資管理水平低

大部分小微企業(yè)對融資的用途和規(guī)模沒有量化概念且財務(wù)管理水平落后，這很難使其融資需求得到金融機(jī)構(gòu)的認(rèn)可；大部分小微企業(yè)都將銀行貸款作為唯一的融資途徑，不擅長于綜合運(yùn)用多種融資方式。

（二）影響我國小微企業(yè)融資的外部影響因素有

1.我國金融體制不完善

目前，我國地方性和區(qū)域性的中小銀行仍然偏少。雖然銀行機(jī)構(gòu)多根據(jù)國家要求都設(shè)立了小企業(yè)部，但還遠(yuǎn)遠(yuǎn)難以滿足小微企業(yè)的實際需要；資本市場方面，盡管2004年5月在深圳證券交易所創(chuàng)建了中小企業(yè)板，但對小微企業(yè)所，基本沒有現(xiàn)實的操作意義；對非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)，由于在我國并沒有得到合法的地位認(rèn)可，更沒有系統(tǒng)的法律法規(guī)和監(jiān)管體系，沒有任何政策性支持。

2.適度從緊的貨幣政策

面對銀行的賣方市場，小微企業(yè)基本沒有議價能力。

3.擔(dān)保機(jī)構(gòu)作用沒有全面發(fā)揮

我國目前的擔(dān)保機(jī)構(gòu)并沒有完全發(fā)揮其應(yīng)有作用。擔(dān)保登記制度較為混亂。信用單擔(dān)保和抵押體系尚在起步階段。雖然國家近年為了解決小微企業(yè)融資困難，制定了相關(guān)政策，但對抵押擔(dān)保條件限制較多，費率很高，業(yè)務(wù)進(jìn)展較慢。而且，我國目前還沒有針對小微企業(yè)特質(zhì)，如多以設(shè)備、存貨抵押的專業(yè)評估機(jī)制和評估機(jī)構(gòu)。

4.現(xiàn)行信用制度不健全

我國有關(guān)征信的管理法規(guī)尚屬空白。信用評級機(jī)構(gòu)評級的公信力和市場認(rèn)可度較低。商業(yè)銀行至今無法通過企業(yè)和個人征信系統(tǒng)掌握企業(yè)的實際信息或動態(tài)信息。我國商業(yè)銀行對現(xiàn)行社會信用評級機(jī)構(gòu)評價結(jié)果的不完全認(rèn)可，影響了金融機(jī)構(gòu)對小微企業(yè)信用狀況的客觀評估。

四、我國小微企業(yè)走出融資困境的路徑選擇

（一）強(qiáng)化小微企業(yè)的自身建設(shè)

小微企業(yè)的自身素質(zhì)和市場形象是企業(yè)融資的關(guān)鍵。小微企業(yè)要著重處理產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)不清晰和注冊資金不到位情況，保證企業(yè)融資運(yùn)作符合國家相關(guān)法律法規(guī)；要在各項財務(wù)指標(biāo)細(xì)化的基礎(chǔ)上，構(gòu)建新的人才機(jī)制，提高財務(wù)人員和會計的業(yè)務(wù)素質(zhì)，確保企業(yè)財務(wù)制度的完善，財務(wù)報表的清晰；加快公司治理結(jié)構(gòu)的建立和內(nèi)部控制制度的完善，提高企業(yè)的經(jīng)營管理能力；樹立誠信的企業(yè)形象；積極了解對國家的融資政策及現(xiàn)行的融資渠道和方式，在符合政策的基礎(chǔ)上，對融資渠道和方式多種組合，靈活運(yùn)用。此外，可以通過形成小微企業(yè)商圈，增強(qiáng)小微企業(yè)的規(guī)模實力，形成公平有序的競爭環(huán)境，提升整體的市場效益。

（二）鼓勵金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新服務(wù)小微企業(yè)的金融產(chǎn)品和信貸模式。

1.積極推進(jìn)國有大型商業(yè)銀行的信貸機(jī)制改革

大型國有商業(yè)銀行在對小微企業(yè)開展業(yè)務(wù)時應(yīng)根據(jù)其特點，與傳統(tǒng)公司業(yè)務(wù)區(qū)分開。應(yīng)建立小微型企業(yè)特色產(chǎn)品研發(fā)小組，針對小微企業(yè)經(jīng)營特點，開發(fā)符合小微企業(yè)需求特點、適銷對路的專屬產(chǎn)品，加快探索微貸模式，積極開發(fā)微貸市場。

2.拓展融資租賃業(yè)務(wù)

在我國，融資租賃業(yè)尚處于起階段。在緩解小微企業(yè)多種形式和期限的融資需求方面，融資租賃業(yè)務(wù)應(yīng)該被列入重點發(fā)展項目。應(yīng)對融資租賃進(jìn)行行業(yè)規(guī)范和政策規(guī)范，對租賃公司進(jìn)行有效整合。確保租賃公司的資金實力，完善業(yè)務(wù)流程和風(fēng)險監(jiān)控環(huán)節(jié)。同時，要打通融資渠道，盡快形成規(guī)模效益。還要大力培養(yǎng)供貨商的合作關(guān)系，政府應(yīng)加強(qiáng)對融資租賃的引導(dǎo)和政策的公開力度，確保融資租賃市場的健康有序發(fā)展。

3.合理引導(dǎo)民間非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)

民間的非正規(guī)金融機(jī)構(gòu)融資不在國家金融機(jī)構(gòu)序列，但己成為不可忽視的金融力量。對滿足社會的多元化金融服務(wù)需求方面作用巨大。如何能夠進(jìn)行正面的合理引導(dǎo)，使其能保證金融秩序的基礎(chǔ)上，充分發(fā)揮其積極作用；有效補(bǔ)充銀行等金融機(jī)構(gòu)體系，就成為亟需重視的問題。在現(xiàn)階段，應(yīng)由政府立法，對民間金融機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入和行為進(jìn)行規(guī)范，適當(dāng)?shù)慕档徒⑿⌒徒鹑跈C(jī)構(gòu)的門檻，適度放開民間資本進(jìn)入或設(shè)立中小型金融機(jī)構(gòu)的壁壘，充分調(diào)動民間資本。例如，2012年3月28日，主持召開的國務(wù)院常務(wù)會議稱，要培育地方資本市場，決定設(shè)立溫州金融改革試驗區(qū)，要求制定民間融資的管理辦法，允許民間資金發(fā)展新型金融組織，如村鎮(zhèn)銀行等。

（三）優(yōu)化小微企業(yè)融資環(huán)境

1.完善和落實支持小微企業(yè)融資的政策法規(guī)

針對小微企業(yè)在市場競爭中的弱勢地位，應(yīng)建立健全促進(jìn)小微企業(yè)融資的法律體系，實現(xiàn)以立法形式對小微企業(yè)及其融資扶持予以保護(hù)。在《中小企業(yè)促進(jìn)法》的基礎(chǔ)上，逐步形成類似《小微企業(yè)融資促進(jìn)法》、《小微企業(yè)信用擔(dān)保管理辦法》等全方位、多層次的小微企業(yè)金融扶持法規(guī)體系；對現(xiàn)有銀行、證券、保險、信托、租賃、典當(dāng)及股權(quán)融資等相關(guān)立法及時予以完善。對于支持小微企業(yè)發(fā)展的各項政策措施，各級政府應(yīng)不斷完善和有效落實。

2.建立健全小微企業(yè)融資中介服務(wù)體系

建立完善小微企業(yè)融資中介服務(wù)體系，可以從以下方面著手：結(jié)合小微企業(yè)各種融資渠道進(jìn)行制度完善，深化信用擔(dān)保業(yè)務(wù)，健全國家、地方多級的小微企業(yè)再擔(dān)保體系；大力發(fā)展為小微企業(yè)服務(wù)的中介機(jī)構(gòu)，包括各類經(jīng)濟(jì)鑒證類中介機(jī)構(gòu)、行業(yè)協(xié)會、工商聯(lián)合會、咨詢機(jī)構(gòu)、科技服務(wù)中心等，并鼓勵和引導(dǎo)符合條件的民間資本進(jìn)入；成立由銀行、擔(dān)保機(jī)構(gòu)和小微企業(yè)等聯(lián)合組成的小企業(yè)信用互助協(xié)會；完善擔(dān)保機(jī)構(gòu)資金補(bǔ)償機(jī)制、風(fēng)險分散機(jī)制，合理分?jǐn)倱?dān)保機(jī)構(gòu)和銀行之間的風(fēng)險比例，并配合相關(guān)財稅政策，綜合運(yùn)用資本注入、風(fēng)險補(bǔ)償和獎勵補(bǔ)助等多種方式，提高擔(dān)保機(jī)構(gòu)對小企業(yè)的融資擔(dān)保能力；加快涵蓋小微企業(yè)的社會征信體系建設(shè)，實現(xiàn)信息資源的互通共享。

3.完善小微企業(yè)信用體系

在我國，信用制度尚未建立。征信體系不健全。建立可靠的，全國共用的小微企業(yè)信用體系勢在必行。在小微企業(yè)自身建立信用文化的基礎(chǔ)上，國家應(yīng)進(jìn)行信用立法，對征信集的方式、范圍，和信息披露范圍給予規(guī)定。減少信息不對稱情況，并保護(hù)企業(yè)商業(yè)信息安全。人民銀行可增建小企業(yè)數(shù)據(jù)庫，對有借款需求、資產(chǎn)狀況優(yōu)良，有發(fā)展前景的小微企業(yè)或產(chǎn)業(yè)特殊，有信用培植潛力的企業(yè)進(jìn)行篩選并對商業(yè)銀行給予信息提示。同時，開發(fā)相關(guān)的信用評估系統(tǒng)，提高評價水平。鼓勵商業(yè)銀行使用信用評級結(jié)果，提高授信風(fēng)險控制能力。

（四）加大中小企業(yè)板、創(chuàng)業(yè)板對小微企業(yè)的支持力度

傳統(tǒng)的股票市場，門檻比較高，對小微企業(yè)來說，是難以逾越的屏障。2009年5月，中國的創(chuàng)業(yè)板市場開始運(yùn)行。但是，我國目前的創(chuàng)業(yè)板市場遠(yuǎn)遠(yuǎn)難以達(dá)到國際標(biāo)準(zhǔn)要求。相關(guān)法律體系空缺，尚未引進(jìn)其獨特的市場定位和先進(jìn)的交易方式，沒有嚴(yán)格的風(fēng)險控制和監(jiān)控系統(tǒng)。而且從國際上看，全世界成功的創(chuàng)業(yè)板數(shù)量并不多，創(chuàng)業(yè)板尚屬探索中的新生事物，在發(fā)展過程中都存在著這樣那樣的問題，如，企業(yè)小，風(fēng)險大等。創(chuàng)業(yè)板作為發(fā)展中的概念，應(yīng)以發(fā)展的眼光積極看待，逐完善，終將能夠承擔(dān)市場基礎(chǔ)作用，在社會資源的合理配置中發(fā)揮積極的影響。

（五）強(qiáng)化政府在小微企業(yè)融資過程的作用

從國際經(jīng)驗來看，政府在化解小微企業(yè)融資難的過程中具有不可推卸的責(zé)任和無法替代的重要地位。應(yīng)設(shè)立責(zé)任明確的小微企業(yè)管理機(jī)構(gòu)，幫助協(xié)調(diào)金融、財政、稅務(wù)及其他相關(guān)部委，理順小微企業(yè)政策事權(quán)關(guān)系，促進(jìn)小微企業(yè)各項相關(guān)法律法規(guī)、扶持政策落實，對小微企業(yè)提供資金、技術(shù)的指導(dǎo)與監(jiān)督，強(qiáng)化政府在扶持小微企業(yè)發(fā)展過程中的執(zhí)行力；建設(shè)以政府資助為基礎(chǔ)，以市場為導(dǎo)向的融資支持平臺，通過政府資金以杠桿作用撬動社會資金支持小微企業(yè)融資，形成小微企業(yè)支持服務(wù)體系。

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第5篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

[關(guān)鍵詞]中小企業(yè)　融資　原因　對策

中小企業(yè)在我國經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展中發(fā)揮著不可替代的“強(qiáng)位”作用，卻處于融資弱勢的不對稱地位，融資約束已成為制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸。解決中小企業(yè)融資難的問題，需要政府政策制定部門大膽借鑒外國經(jīng)驗，盡快完善并落實各項針對中小企業(yè)的融資支持措施，建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系，完善信用擔(dān)保制度及相關(guān)配套體系，使之與商業(yè)性金融協(xié)調(diào)配合，共同支持中小企業(yè)發(fā)展。

一、我國中小企業(yè)融資難的主要原因分析

1.企業(yè)本身存在的缺陷

與國有企業(yè)與大企業(yè)的規(guī)模和成熟的管理機(jī)制不同，以民營為主的中小企業(yè)大都存在著資金規(guī)模較小，經(jīng)營管理水平低下，企業(yè)內(nèi)部結(jié)構(gòu)不合理等問題。而這些問題直接導(dǎo)致的結(jié)果便是中小企業(yè)很高的信用風(fēng)險。信用的風(fēng)險隱患是中小企業(yè)融資難的根源所在，對于放款者而言，融資給信用風(fēng)險高的企業(yè)是需要高收益作為支撐的，但是大多數(shù)中小企業(yè)是不具備這樣的條件的，這種尖銳的矛盾使得中小企業(yè)很難通過常用的渠道獲得發(fā)展所需的資金。

2.銀行信貸管理體制的制約

資金的安全性、流動性、贏利性是銀行貸款的基本要求，而中小企業(yè)存在過高的經(jīng)營風(fēng)險，使得銀行加強(qiáng)對企業(yè)的貸款支持存在天然的困難。商業(yè)銀行從自身利益出發(fā)，在貸款方面力求效益最大化。國有商業(yè)銀行長期為國有企業(yè)服務(wù)的市場定位近年來雖然有所轉(zhuǎn)變，但是經(jīng)營戰(zhàn)略定位仍然是面向大城市、大企業(yè)的"雙大"戰(zhàn)略和面向"重點客戶、重點行業(yè)、重點地區(qū)、重點產(chǎn)品"的"四重"戰(zhàn)略，中小企業(yè)尚未成為信貸支持重點。我國眾多的銀行機(jī)構(gòu)中至今尚未有專門服務(wù)中小企業(yè)的銀行。

3.缺乏為中小企業(yè)服務(wù)的資本市場

中小企業(yè)成長到一定階段的時候，就需要在更廣泛的范圍內(nèi)吸收資金以充實自己的力量。在國外，風(fēng)險投資與資本市場的股權(quán)交易成為其必然的選擇，在市場化融資上提供風(fēng)險投資渠道，方便中小企業(yè)面向市場融資，但這需要健全的資本市場。從我國資本市場來看，它的發(fā)展是被動的、滯后的和非市場化的。在金融抑制政策和銀行主導(dǎo)型融資機(jī)制的作用下，我國資本市場的發(fā)展相對于經(jīng)濟(jì)的高速增長顯得十分緩慢和滯后，它的發(fā)展結(jié)構(gòu)失衡，股權(quán)結(jié)構(gòu)不合理，導(dǎo)致企業(yè)融資結(jié)構(gòu)的不合理，融資結(jié)構(gòu)單一、機(jī)制不健全和功能缺陷。

4.銀行信貸的不恰當(dāng)收縮和不到位服務(wù)加大了矛盾

去年以來的宏觀金融調(diào)控主要是為了控制銀行信貸流向過熱行業(yè)，加大對中小企業(yè)信貸支持仍然是銀行機(jī)構(gòu)的重點之一。但是，在實際操作中，受新增貸款計劃、既定的經(jīng)營戰(zhàn)略以及項目貸款發(fā)放連續(xù)性等諸多因素的約束，商業(yè)銀行壓縮中小企業(yè)貸款存量、提高新增貸款條件、上收基層機(jī)構(gòu)的信貸審批權(quán)限的做法較為普遍，人為制約了中小企業(yè)貸款的增加。這就使本來存在的中小企業(yè)貸款難上加難。盡管中央銀行近幾年發(fā)出過多個支持中小企業(yè)發(fā)展的窗口指導(dǎo)文件，并制定了風(fēng)險溢價的利率政策，實際效果并不明顯。

5.缺乏必要的金融服務(wù)中介機(jī)構(gòu)

我國融資市場可謂是過剩與短缺并存，一方面金融機(jī)構(gòu)和投資公司有大量資金沒有投向；另一方面中小企業(yè)卻又無法獲得這部分資金。許多中小企業(yè)由于沒有足夠的自由資本進(jìn)行抵押貸款，只能依賴擔(dān)保性貸款，這就更需要建立相應(yīng)的服務(wù)中介機(jī)構(gòu)來“平衡”雙方的供需。但從目前的情況來看，專門為中小企業(yè)提供這種擔(dān)保服務(wù)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)不多，即便有的地區(qū)建立了這種機(jī)構(gòu)，也因擔(dān)保機(jī)構(gòu)資金來源不足、擔(dān)保基金不能規(guī)避自身風(fēng)險等方面的問題而難以有效運(yùn)作。

6.缺乏政府對中小企業(yè)融資應(yīng)有的政策扶持

目前，國際上發(fā)達(dá)國家和部分發(fā)展中國家都十分重視中小企業(yè)的發(fā)展，許多國家都建立了中小企業(yè)特殊融資機(jī)制，如日本中小企業(yè)金融公庫、泰國小企業(yè)金融局、韓國中小企業(yè)銀行等。這些金融機(jī)構(gòu)均由政府設(shè)立，并且程度不同地依靠政府資金來扶持中小企業(yè)的發(fā)展。我國政府在這方面的政策就較傾向于大企業(yè)，在搞活中小企業(yè)，提供資金便利上卻沒有像其他國家一樣，提供許多優(yōu)惠政策。

二、完善我國中小企業(yè)融資體系的政策建議

1.提高中小企業(yè)自身素質(zhì)

中小企業(yè)獲得金融支持的前提是自身有較高的信用度。一般來說中小企業(yè)經(jīng)營歷史都比較短，沒有形成自身的企業(yè)文化。能夠直接傳達(dá)企業(yè)信息的經(jīng)營者的管理風(fēng)格及行為特征尚未確定，間接傳遞信息的品牌及信用歷史還很缺乏，信息不對稱問題比較嚴(yán)重。因此，必須逐步按照現(xiàn)代企業(yè)制度要求建立科學(xué)的管理體系，形成完整的內(nèi)部監(jiān)控系統(tǒng)，尤其要規(guī)范企業(yè)的財務(wù)管理與監(jiān)督制度保證相關(guān)信息的真實性、準(zhǔn)確性，提高企業(yè)有關(guān)信息的透明度，使企業(yè)合法經(jīng)營。在保證真實傳達(dá)信息的基礎(chǔ)上，通過企業(yè)再造、激活企業(yè)競爭機(jī)制、提升企業(yè)競爭力，這是企業(yè)信用的本質(zhì)體現(xiàn)。

2.充分發(fā)揮政府在中小企業(yè)信用擔(dān)保體系建設(shè)中的特殊作用

我國目前已在部分地區(qū)建立了多層次的政府擔(dān)保機(jī)構(gòu)。擔(dān)?；鸷蛽?dān)保機(jī)構(gòu)的建立，可以排除中小企業(yè)向金融機(jī)構(gòu)申請融資時擔(dān)保品欠缺或不足的障礙，可以使銀行降低風(fēng)險，中小企業(yè)也能較容易地獲得貸款，從而較好地解決我國商業(yè)銀行對中小企業(yè)的“惜貸”問題。可以建立和完善以國家產(chǎn)業(yè)政策、企業(yè)政策為導(dǎo)向，以各級政府為支持，以中小企業(yè)和高新技術(shù)成果為主要服務(wù)對象的專業(yè)擔(dān)保公司，建立以基金管理機(jī)構(gòu)為運(yùn)用主體的信用擔(dān)保體系?；鹨缘胤截斦度霝橹?，中央適當(dāng)參與，企業(yè)互助為輔等多種渠道。可以會員形式為企業(yè)擔(dān)保，吸收符合條件的中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)作為會員單位，建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系，同時政府要制定一些特殊的扶持政策。

3.建立完善的融資風(fēng)險控制機(jī)制

對于銀行而言首先要培育優(yōu)質(zhì)的客戶群，在避免融資業(yè)務(wù)風(fēng)險的管理上可以制定一個企業(yè)評價機(jī)制，以確定企業(yè)是否可以取得貸款的資格?？赏ㄟ^考察客戶的結(jié)算量、客戶業(yè)務(wù)能力、交易對手資源及客戶履約的信用記錄等，因地制宜地建立科學(xué)、客觀的評級標(biāo)準(zhǔn)。其次，建立產(chǎn)品評價系統(tǒng)。不同種類的貿(mào)易融資業(yè)務(wù)提供的擔(dān)保、質(zhì)押或抵押品不同，所帶來的風(fēng)險也不同，因此對每一業(yè)務(wù)種類的融資業(yè)務(wù)，需研究其各自系統(tǒng)內(nèi)的風(fēng)險因素，盡量使用定量分析與定性分析相結(jié)合的辦法。最后，要完善內(nèi)控機(jī)制。制定覆蓋所有國際結(jié)算、貿(mào)易融資業(yè)務(wù)崗位和業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的內(nèi)控制度體系，全方位加強(qiáng)風(fēng)險防范。

4.建立健全的針對中小企業(yè)融資的金融體系

中小企業(yè)的融資行為需要金融支持體系的支撐。在直接融資市場，要構(gòu)建一個多層次的資本市場，拓寬直接融資的渠道，建立一個以為中小企業(yè)融資為主體的資本市場，為中小企業(yè)提供長期的穩(wěn)定的，能承受高風(fēng)險的資金來源，比如我國今年來發(fā)展的“創(chuàng)業(yè)板”。更重要的是要完善銀行支持體系，建立將服務(wù)定位于中小企業(yè)的專業(yè)銀行對于緩解中小企業(yè)融資難問題無疑是一個很好的途徑。金融市場應(yīng)該為這類的銀行提供生存的空間，并在一定程度上提供政策支持和優(yōu)惠。另外，完善和規(guī)范民間借貸，以及建立中小投資公司，鼓勵企業(yè)間發(fā)展商業(yè)信用等合作方式也可以幫助中小企業(yè)擺脫融資難的困境。

5.健全中小企業(yè)信用擔(dān)保法律體系

目前，關(guān)于專業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的市場準(zhǔn)入與退出，擔(dān)保人員從業(yè)資格，信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)財務(wù)及內(nèi)控制度，擔(dān)保業(yè)務(wù)范圍和種類等問題尚無明確的法律規(guī)定，不利于擔(dān)保業(yè)的規(guī)范發(fā)展。為此，應(yīng)當(dāng)抓緊制定《中小企業(yè)信用擔(dān)保管理辦法》，規(guī)范信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入、退出及內(nèi)控制度，明確信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的行業(yè)定位及職能，進(jìn)一步促進(jìn)全國中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的規(guī)范化發(fā)展。

我國由于缺少明確的制度規(guī)范，中小企業(yè)的貸款風(fēng)險多數(shù)被轉(zhuǎn)嫁給了擔(dān)保機(jī)構(gòu)，因此要建立健全風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制和銀行風(fēng)險聯(lián)動機(jī)制，制定規(guī)范以明確協(xié)作銀行與擔(dān)保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險分?jǐn)偙壤?，?qiáng)化商業(yè)銀行考察評估中小企業(yè)貸款項目的責(zé)任及對不良貸款的追索義務(wù)。要嘗試企業(yè)法人代表和財務(wù)負(fù)責(zé)人貸款連帶責(zé)任制，以防范內(nèi)部控制和道德風(fēng)險。在擔(dān)保資金的使用上，應(yīng)以市場機(jī)制運(yùn)行，各級政府部門不可直接操作具體擔(dān)保業(yè)務(wù)。要完善中小企業(yè)信用評級體系為貸款發(fā)放提供便于操作的可靠依據(jù)。

參考文獻(xiàn)：

[1]師艷.我國中小企業(yè)融資問題的現(xiàn)狀及對策[J].經(jīng)濟(jì)管理，2009（12）

第6篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；融資現(xiàn)狀；對策

中圖分類號：F275 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號：1673-291X（2014）08-0185-02

企業(yè)融資又稱公司融資，是指由現(xiàn)有企業(yè)籌集資金并完成項目的投資建設(shè)。無論項目建成之前或之后，都不出現(xiàn)新的獨立法人。企業(yè)融資是以企業(yè)的資產(chǎn)、權(quán)益和預(yù)期收益為基礎(chǔ)，籌集項目建設(shè)、營運(yùn)及業(yè)務(wù)拓展所需資金的行為過程。企業(yè)的發(fā)展，是一個融資、發(fā)展、再融資、再發(fā)展的過程。

一、中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀

中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀可分為內(nèi)源融資狀況和外援融資狀況。

為了適應(yīng)市場風(fēng)云的變幻莫測，中小企業(yè)必須具有經(jīng)營靈活、變化快捷的特點，因而在時間上和數(shù)量上對資金的需求具有不確定性，這就要求企業(yè)自身提高積累能力，以對市場變化能做出迅速的反應(yīng)。同時，創(chuàng)辦中小企業(yè)也必須有一定量的資本，這是一個經(jīng)濟(jì)學(xué)常識。如果連一點本錢都沒有，或者僅有極少量的創(chuàng)業(yè)資本而把大量的資金需求量寄托于銀行貸款或其他融資方式，那么企業(yè)的生命力也是難以持久的。中國現(xiàn)有的組織結(jié)構(gòu)簡單、經(jīng)營規(guī)模較小、經(jīng)營對象單一的中小企業(yè)融資大都依靠自己積累，依靠自身力量發(fā)展；但規(guī)模較大的中型企業(yè)的內(nèi)源融資狀況則不盡如人意，主要表現(xiàn)為分配過程中留利不足、計提折舊費率偏低等問題。據(jù)世界銀行國際金融公司中國項目開發(fā)中心以隨機(jī)抽樣調(diào)查方法對成都、綿陽、樂山三地601家中小企業(yè)流動資金來源結(jié)構(gòu)的調(diào)查顯示，企業(yè)內(nèi)部自身積累占78.1%、向銀行貸款占9.65%、民間借貸占5.07%、商業(yè)信用占3.25%、其他非正規(guī)融資占3.93%。這組數(shù)據(jù)說明中小企業(yè)的資金來源主要是靠內(nèi)源融資。

中國資本市場發(fā)展較晚，股權(quán)融資和債券融資尚不可能成為中小企業(yè)融資的主渠道。眾所周知，證券市場自建立至今，已經(jīng)被賦予了為國有大型企業(yè)服務(wù)的一項特定功能，尤其是前幾年國有大型企業(yè)處于困境的情況下，為使國有企業(yè)通過改制重新煥發(fā)活力；股票市場以國有企業(yè)改革為宗旨，重點扶持了一大批國有大中型企業(yè)上市融資。在政策如此嚴(yán)重傾斜的情況下，股票市場基本上未向中小企業(yè)開放。《公司法》還規(guī)定，股票上市公司股本總額不得少于5 000萬元，公可生產(chǎn)經(jīng)營必須符合國家產(chǎn)業(yè)政策，從嚴(yán)控制一般加工業(yè)和商品流通企業(yè)。中小企業(yè)由于受各種因素的制約，經(jīng)營規(guī)模偏小，且大多為一般生產(chǎn)加工企業(yè)和流通服務(wù)性企業(yè)，與公司法規(guī)定的上市條件相差甚遠(yuǎn)，自然被股票市場拒之門外。統(tǒng)計表明，滬深上市公司共有近1 500多家，民營企業(yè)大約占不到15%，且部分還不是通過正常途徑上市，而是以高昂的代價購買一家上市公司的部分或全部股權(quán)而曲線上市的債券融資。

二、我國中小企業(yè)面臨融資難的原因

（一）中小企業(yè)融資難的內(nèi)部原因

1.現(xiàn)代經(jīng)營管理理念意識薄弱。隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，創(chuàng)業(yè)初期使用的傳統(tǒng)經(jīng)營理念已跟不上企業(yè)的發(fā)展步伐。但目前仍有部分中小企業(yè)存在法人治理結(jié)構(gòu)不完善、經(jīng)營管理能力弱、產(chǎn)品技術(shù)含量低、企業(yè)抗風(fēng)險能力弱等問題，缺乏可持續(xù)發(fā)展能力，在一定程度上抑制了金融機(jī)構(gòu)的放貸意愿，從而減少了銀行等金融機(jī)構(gòu)的借貸機(jī)會。

2.財務(wù)信息不明確。許多中小企業(yè)缺乏有效的財務(wù)管理制度和財務(wù)信息公開制度，企業(yè)信息公開不及時，相關(guān)機(jī)構(gòu)進(jìn)行審查時的困難較大，再加上中小企業(yè)的借貸額度相比之下較小，銀行等金融機(jī)構(gòu)所得到的放貸收益較少，故商業(yè)銀行更不愿意去花較多的精力放在小的收益上。

3.缺少擔(dān)保物。從銀行放貸偏好來看，一般要求企業(yè)用抵押擔(dān)保方式進(jìn)行借貸，而往往不愿接受中小企業(yè)的流動資產(chǎn)抵押。恰恰相反的是，中小企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中流動資產(chǎn)比率較大，特別是高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)，無形資產(chǎn)所占比重較高，缺乏可以用來抵押的不動產(chǎn)，風(fēng)險較大，難以滿足金融機(jī)構(gòu)的放貸要求。

4.抗風(fēng)險能力低，經(jīng)營風(fēng)險高。中小企業(yè)自身的特點決定了其經(jīng)營上有較大的不確定性，具有較高的失敗率，有70%―80%的中小企業(yè)的生存期不過3―5年，10%―20%的中小企業(yè)在5―10年內(nèi)就要關(guān)門大吉，能堅持15年以上的中小企業(yè)僅占5%左右（國家經(jīng)貿(mào)委中小企業(yè)司2006年8月25日）。大多數(shù)中小企業(yè)經(jīng)營管理水平低，生產(chǎn)技術(shù)落后，人員素質(zhì)差，加大了企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險，導(dǎo)致了較高的破產(chǎn)率。致使中小企業(yè)信用等級下降。

5.粗放式經(jīng)營，加劇了融資矛盾。大多數(shù)中小企業(yè)缺乏專業(yè)的經(jīng)營管理人員，在經(jīng)營過程中，重投入、輕產(chǎn)出、重速度、輕效益。導(dǎo)致固定資產(chǎn)投資過大。另外，藐視“基本建設(shè)程序”決策中忽視“定期規(guī)劃”，不符合市場需求，導(dǎo)致先期投入沒有效益，造成大量資金沉淀，不能充分合理利用資源。

（二）中小企業(yè)融資難的外部原因

1.資本市場對中小企業(yè)提供的融資渠道及其有限。中小企業(yè)融資來源主要分為內(nèi)部融資和外部融資。在一些發(fā)達(dá)國家的資本主義市場，中小企業(yè)外部資金很大一部分源于資本市場的直接融資，而在我國中小企業(yè)板剛剛發(fā)展起來，資本市場對中小企業(yè)的資金支持及其有限。

2.支持中小企業(yè)發(fā)展的法律體系不夠完善。隨著《中小企業(yè)促進(jìn)法》條例的出臺和20多個省市“非公經(jīng)濟(jì)36條”實施意見的出臺，標(biāo)志著支持中小企業(yè)發(fā)展的政策和法律體系正逐步完善，但是仍存在一些不完善的地方，有些已出臺的政策措施落實還不夠完善。

3.中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)制不健全。 《關(guān)于中小企業(yè)貸款信用擔(dān)保管理的若干規(guī)定》的出臺，對中小企業(yè)融資起到了一定的作用，但也存在很多問題。擔(dān)保機(jī)構(gòu)的注冊資本質(zhì)量不高、擔(dān)保體系不健全、運(yùn)作方式缺陷等仍然使中小企業(yè)無法獲得擔(dān)保公司的擔(dān)保。

4.缺少必不可少的擔(dān)保機(jī)構(gòu)。我國社會中介的擔(dān)保功能發(fā)揮存在著較大的局限性。國家經(jīng)貿(mào)委在1999年制定印發(fā)了關(guān)于建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系試點的指導(dǎo)意見。據(jù)工業(yè)和信息化部統(tǒng)計，截至2008年年底，全國中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)已達(dá)4 247家，擔(dān)保資金2 334億元，中小企業(yè)貸款累計擔(dān)保額已達(dá)1.75萬億元，累計擔(dān)保企業(yè)90.7萬戶。但從發(fā)揮的作用來看，擔(dān)保機(jī)構(gòu)并沒有充分發(fā)揮其應(yīng)有的作用。第一，本身的運(yùn)作存在問題，制約了資金的擴(kuò)充，民間社會資本無法進(jìn)入，運(yùn)行不暢。第二，缺乏擔(dān)保風(fēng)險和損失的措施。第三，財政、經(jīng)貿(mào)委和銀行三方面的協(xié)調(diào)配合不夠密切，一些具體問題無法及時有效解決，影響發(fā)揮擔(dān)保功能。

三、我國中小企業(yè)融資難的解決對策

1.提高中小企業(yè)自身素質(zhì)。完善中小企業(yè)制度，健全治理機(jī)構(gòu)，改革不適應(yīng)市場要求的制度，規(guī)范財務(wù)制度，增加企業(yè)財務(wù)的透明度。強(qiáng)化中小企業(yè)內(nèi)部積累，實現(xiàn)內(nèi)源融資和外源融資的有效結(jié)合，充分發(fā)掘自身潛力，加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部的科學(xué)管理，設(shè)法提高企業(yè)經(jīng)營效益及其運(yùn)行效率，促進(jìn)社會經(jīng)濟(jì)的良性循環(huán)。要強(qiáng)化信用意識，保證銀行的信用關(guān)系，要做到按時還本付息，盡最大幅度提高信用水平和資信質(zhì)量。

2.完善健全金融體系，加快金融產(chǎn)品和服務(wù)模式的創(chuàng)新。目前我國中小企業(yè)外源融資的主要渠道是銀行的間接融資，但是銀行的貸款品種難以滿足中小企業(yè)融資需求的多樣化。《中華人民共和國中小企業(yè)促進(jìn)法》第15條規(guī)定：“各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對中小企業(yè)提供金融支持，努力改進(jìn)金融服務(wù)，轉(zhuǎn)變服務(wù)作風(fēng)，增強(qiáng)服務(wù)意識，提高服務(wù)質(zhì)量。各商業(yè)銀行和信用社應(yīng)當(dāng)改善信貸管理，擴(kuò)展服務(wù)領(lǐng)域，開發(fā)適應(yīng)中小企業(yè)發(fā)展的金融產(chǎn)品，調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)，為中小企業(yè)提供信貸、結(jié)算、財務(wù)咨詢、投資管理等方面的服務(wù)。國家政策性金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在其業(yè)務(wù)經(jīng)營范圍內(nèi)，采取多種形式，為中小企業(yè)提供金融服務(wù)?！?/p>

3.完善中小企業(yè)融資信用擔(dān)保體系和機(jī)制。我國中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)制剛剛開始成立，業(yè)務(wù)管理和經(jīng)營模式都處于探索階段，有許多問題需要進(jìn)一步研究和解決。要在不斷摸索適應(yīng)我國國情的中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)制的基礎(chǔ)上，加強(qiáng)對擔(dān)?；鸬墓芾?、監(jiān)督，加快信用擔(dān)保體系市場化、規(guī)范化的步伐。要強(qiáng)化中小企業(yè)的信用觀念，建立起中小企業(yè)信用評級和信用登記制度；謹(jǐn)慎選擇擔(dān)保對象，建立起信用擔(dān)保的風(fēng)險控制與防范體系；加強(qiáng)對擔(dān)保項目的跟蹤檢測，以便及時發(fā)現(xiàn)和處理問題，建立起擔(dān)保風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)；深化擔(dān)保機(jī)構(gòu)的內(nèi)部管理；強(qiáng)化擔(dān)保機(jī)構(gòu)的外部約束，加強(qiáng)擔(dān)保業(yè)務(wù)全過程的質(zhì)量控制，建立起科學(xué)嚴(yán)格的擔(dān)保操作管理責(zé)任制；根據(jù)實際情況建立不同模式的信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)，推動擔(dān)保產(chǎn)業(yè)化發(fā)展。

4.進(jìn)一步完善有關(guān)金融法規(guī)，加強(qiáng)對中小企業(yè)的保護(hù)和扶持。建立健全中小企業(yè)融資機(jī)構(gòu)，規(guī)定中小企業(yè)金融機(jī)構(gòu)的設(shè)立及融資措施；規(guī)范中小企業(yè)銀行、基金等金融機(jī)構(gòu)的職責(zé)、資金來源、運(yùn)作方式；放松利率管制，實行利率市場化，充分發(fā)揮利率在資金配置中的作用，建立一個以央行利率為基礎(chǔ)，以貨幣市場利率為中介，金融機(jī)構(gòu)存貸利率由市場供求決定的市場利率體系來緩解中小企業(yè)融資的困境。確定各類銀行對中小企業(yè)融資的最低比例和融資方式，地方性商業(yè)銀行和城市信用社要以中小企業(yè)為信貸重點。

第7篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

【關(guān)鍵詞】 貸款管理;信貸政策;內(nèi)部管理;銀企合作

一、管理好企業(yè)貸款的必要性

1.加強(qiáng)企業(yè)貸款管理,有利于降低公司資金使用成本,防范財務(wù)風(fēng)險,為企業(yè)快速發(fā)展提供資金支持。企業(yè)貸款的使用是有資金成本,貸款的資金成本除與國家利率水平有關(guān)外,還受企業(yè)經(jīng)營狀況、企業(yè)與銀行的議價能力等因素的影響。加強(qiáng)企業(yè)貸款管理,提高貸款管理水平,就是在企業(yè)經(jīng)營業(yè)績既定的前提下,最大限度地提高企業(yè)對銀行信貸產(chǎn)品的議價能力,從而有效地降低企業(yè)資金的使用成本。企業(yè)議價能力強(qiáng),貸款利率執(zhí)行基準(zhǔn)利率或適當(dāng)比例的下浮,議價能力較弱,貸款利率可能在基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上實行上浮。上浮與下浮之間的成本,對依靠貸款融資的企業(yè)來說,影響非常大

2.加強(qiáng)企業(yè)貸款管理,有利于維護(hù)企業(yè)的信用,提升企業(yè)的社會形象和美譽(yù)度。企業(yè)信用是企業(yè)發(fā)展最寶貴的無形資產(chǎn),信用好的企業(yè)社會形象好、口碑好,容易得到資金供應(yīng)者的信賴。貸款是銀行對企業(yè)授予的信用,是銀行對企業(yè)信用資質(zhì)和履約能力的高度認(rèn)可,加強(qiáng)貸款管理,做到及時足額地償還銀行貸款,可以有效地維護(hù)企業(yè)在銀行和社會上的信用,提升企業(yè)的誠信度和美譽(yù)度。

二、如何管理好企業(yè)的貸款

1.了解國家經(jīng)濟(jì)政策和經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化,重點關(guān)注央行貨幣政策和貸款利率的變化,加強(qiáng)對國家金融監(jiān)管部門有關(guān)貸款管理政策和規(guī)定的學(xué)習(xí)掌握,為做好貸款管理提供政策支持。國家經(jīng)濟(jì)政策和經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化,特別是貨幣政策和貸款利率的變動,將直接影響社會資金的供求關(guān)系,進(jìn)而對企業(yè)的融資產(chǎn)生不同的影響。當(dāng)經(jīng)濟(jì)趨于上升勢頭時,經(jīng)濟(jì)環(huán)境不斷改善,企業(yè)擴(kuò)大規(guī)模謀求更大發(fā)展,國家會根據(jù)實體經(jīng)濟(jì)的需求,適當(dāng)加大貨幣資金的有效供給,實施適度寬松的貨幣政策,穩(wěn)定現(xiàn)有的利率水平,企業(yè)可以根據(jù)企業(yè)需求,加大對貸款資金的融通。當(dāng)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展,出現(xiàn)過熱苗頭,通脹預(yù)期出現(xiàn)的時候,國家就會實施適度從緊的貨幣政策,適當(dāng)收縮市場流動性,甚至不排除加息的可能性,企業(yè)的融資環(huán)境趨緊,融資難度加大。當(dāng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境反方向變動時,對企業(yè)的影響正好相反。企業(yè)必須根據(jù)對經(jīng)濟(jì)政策和經(jīng)濟(jì)形勢的判讀,來做出科學(xué)的融資決策。貸款管理政策的變化對企業(yè)的融資也會產(chǎn)生影響。

2.加強(qiáng)對銀行信貸政策和貸款管理過程的研究,提高與銀行的溝通協(xié)調(diào)能力,做到知己知彼。銀行的信貸政策和貸款管理流程具體規(guī)定了企業(yè)的授信標(biāo)準(zhǔn)、調(diào)點和評價依據(jù),研究銀行的信貸政策和貸款管理流程,有利于企業(yè)根據(jù)銀行的標(biāo)準(zhǔn)要求對企業(yè)自身進(jìn)行適度調(diào)整,是企業(yè)在需要銀行信用時,能滿足銀行的貸款標(biāo)準(zhǔn)和要求,貸到需要的信貸資金。

3.建立貸款管理部門,合理設(shè)置管理崗位,明確職能劃分。集團(tuán)型企業(yè)應(yīng)設(shè)置獨立的融資管理部門和相應(yīng)的工作崗位,明確職責(zé)劃分,加強(qiáng)貸款管理,中小企業(yè)可以不設(shè)管理部門,但必須明確管理崗位和工作職責(zé),實現(xiàn)專人管理。

4.根據(jù)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營情況,合理預(yù)測企業(yè)資金需求。加強(qiáng)貸款管理的前提是從企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的實際需求出發(fā),科學(xué)預(yù)測企業(yè)的資金需求,只有做到科學(xué)借貸、適度負(fù)債才能做好貸款的日常管理。不同的銀行在授信之前都會對企業(yè)需要的資金進(jìn)行預(yù)測,不同的銀行預(yù)測方法不同。

銀監(jiān)會在制定《流動資金貸款管理辦法》時,進(jìn)一步明確了企業(yè)流動資金需求的測算方法,可以借鑒其計算方法,結(jié)合企業(yè)的實際情況測算資金需求。流動資金貸款需求量應(yīng)基于借款人日常生產(chǎn)經(jīng)營所需營運(yùn)資金與現(xiàn)有流動資金的差額(即流動資金缺口)確定。影響流動資金需求的關(guān)鍵因素為存貨(原材料、半成品、產(chǎn)成品)、現(xiàn)金、應(yīng)收賬款和應(yīng)付賬款,還會受到借款人所屬行業(yè)、經(jīng)營規(guī)模、發(fā)展階段、談判地位等重要因素的影響。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)根據(jù)借款人當(dāng)期財務(wù)報告和業(yè)務(wù)發(fā)展預(yù)測,按以下方法測算其流動資金貸款需求量:

(1)估算借款人營運(yùn)資金量。借款人營運(yùn)資金量影響因素主要包括現(xiàn)金、存貨、應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款、預(yù)收賬款、預(yù)付賬款等。在調(diào)查基礎(chǔ)上,預(yù)測各項資金周轉(zhuǎn)時間變化,合理估算借款人營運(yùn)資金量。在實際測算中,借款人營運(yùn)資金需求可參考如下公式:

營運(yùn)資金量=上年度銷售收入×(1-上年度銷售利潤率)×(1+預(yù)計銷售收入年增長率)/營運(yùn)資金周轉(zhuǎn)次數(shù)

其中:營運(yùn)資金周轉(zhuǎn)次數(shù)=360/(存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)+預(yù)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)-預(yù)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù))

周轉(zhuǎn)天數(shù)=360/周轉(zhuǎn)次數(shù)

(2)估算新增流動資金貸款額度。將估算出的借款人營運(yùn)資金需求量扣除借款人自有資金、現(xiàn)有流動資金貸款以及其他融資,即可估算出新增流動資金貸款額度。

新增流動資金貸款額度=營運(yùn)資金量-借款人自有資金-現(xiàn)有流動資金貸款-其他渠道提供的營運(yùn)資金

5.完善貸款辦理授權(quán)和審批流程,實現(xiàn)貸款管理科學(xué)化。科學(xué)的貸款管理必須有合理的授權(quán)并經(jīng)過有權(quán)部門的審批,這也是企業(yè)內(nèi)部控制的應(yīng)有之義。完善的貸款授權(quán)流程包括三個層級,第一個層級股東會對董事會進(jìn)行授權(quán),第二個董事會對法人代表進(jìn)行授權(quán),第三個層級是法人代表對授權(quán)人進(jìn)行授權(quán)。董事會、法人代表和授權(quán)人在各自的授權(quán)范圍內(nèi)進(jìn)行決策,最終由法人代表授權(quán)的人來代表公司對外簽訂借款合同和擔(dān)保合同。和授權(quán)相對應(yīng),辦理貸款的相關(guān)部門和人員辦理銀行貸款簽訂借款合同和擔(dān)保合同時,必須走一個審批流程。審批流程需要融資部門主管簽字審批,上報公司財務(wù)主管審批,最后由被授權(quán)的人代表公司簽訂借款及擔(dān)保合同。這樣經(jīng)過一個完整的授權(quán)和審批流程,貸款管理也就符合了企業(yè)內(nèi)部控制和公司法的相關(guān)規(guī)定,貸款辦理進(jìn)一步規(guī)范。

6.建立貸款管理臺帳,實施貸款日常管控。建立貸款管理臺帳,是貸款管理的基礎(chǔ)性工作,融資業(yè)務(wù)承辦人員根據(jù)借款行、借款金額、貸款利率、借款期限、擔(dān)保單位、資金類型等要素建立起完整的貸款管理臺帳,并根據(jù)企業(yè)貸款到期辦理續(xù)貸和新增貸款情況及時更新臺帳。與貸款管理臺帳相對應(yīng)的還需要建立授信管理臺帳和對外擔(dān)保臺帳。授信臺帳用來記錄各銀行機(jī)構(gòu)對企業(yè)的總體授信和用信情況,擔(dān)保臺帳用來記錄企業(yè)對外擔(dān)保情況,并據(jù)此定期跟蹤被擔(dān)保單位生產(chǎn)經(jīng)營情況,確保擔(dān)保安全,避免財務(wù)風(fēng)險。

7.根據(jù)資產(chǎn)資本結(jié)構(gòu)控制貸款規(guī)模,做到適度負(fù)債。企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和資本結(jié)構(gòu)也對企業(yè)貸款的融資規(guī)模形成制約,貸款融資額度必須和企業(yè)的資產(chǎn)資本結(jié)構(gòu)相適應(yīng),做到適度負(fù)債,以防范財務(wù)風(fēng)險。企業(yè)資產(chǎn)主要包括流動資產(chǎn)和固定資產(chǎn),其在資產(chǎn)總額中的占比不同,對貸款額度和期限形成一定的制約。通常情況下,如果流動資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重比較大,根據(jù)財務(wù)管理的經(jīng)驗,企業(yè)資金周轉(zhuǎn)的速度一般是較快,此時企業(yè)可以較多地通過增加流動負(fù)債來籌集資金,其原理不外乎流動資產(chǎn)變現(xiàn)能力強(qiáng),流動資產(chǎn)較多,企業(yè)的流動比率會較高,償債能力有保障,也很容易地籌集到債務(wù)資金。如果企業(yè)的固定資產(chǎn)在總資產(chǎn)中所占比重偏高,其資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度是較慢,就要求有較多的權(quán)益性資金等長期資金做后盾。不同的資本結(jié)構(gòu),就決定了不同的負(fù)債和權(quán)益比重,負(fù)債與權(quán)益的不同配比也是制約貸款融資的重要因素。

8.與法律部門合作,防范籌資過程中的法律風(fēng)險。在簽訂借款合同和擔(dān)保合同的過程中,法律風(fēng)險的防范必不可少。這就要求融資管理部門與企業(yè)法律事務(wù)部門相互配合共同防范財務(wù)風(fēng)險。在具體工作中,融資業(yè)務(wù)人員需要把簽訂貸款的金額、期限和利率等相關(guān)情況詳細(xì)介紹給法律部門,法律部門在了解基本情況的前提下,針對合同條款,從法律的角度進(jìn)行審核,對違反合同法和擔(dān)保法,損害企業(yè)利益的條款提出修改意見,融資管理部門在根據(jù)出具的法律意見與借款行進(jìn)行協(xié)調(diào),對相應(yīng)的合同條款進(jìn)行修改和完善。通過與法律部門的合作,把企業(yè)在借款和擔(dān)保過程中出現(xiàn)的風(fēng)險降到了最低程度。

9.加強(qiáng)擔(dān)保管理,防范財務(wù)風(fēng)險。擔(dān)保管理是和企業(yè)貸款管理直接聯(lián)系在一起,企業(yè)在管理企業(yè)貸款的過程中必然涉及到擔(dān)保管理問題。企業(yè)辦理貸款需要外單位提供擔(dān)保,如何需求合適的第三方單位是制約企業(yè)貸款辦理的關(guān)鍵因素。許多單位融資難正是因為企業(yè)自身沒有適合的抵押資產(chǎn),又找不到適合的第三方提供擔(dān)保,導(dǎo)致企業(yè)得不到銀行貸款的支持,影響到企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展。加強(qiáng)擔(dān)保管理,尋找合適的擔(dān)保單位就成了辦理貸款管理的重點所在。

10.注重信用管理,維護(hù)企業(yè)良好的外部形象。企業(yè)貸款管理實質(zhì)上是對企業(yè)信用和社會誠信度的管理,加強(qiáng)貸款管理必須時時處處維護(hù)企業(yè)的社會形象,注重對企業(yè)信用的管理。具體到貸款辦理過程中需要注意兩點:一是貸款要做到到期及時歸還,足額按時支付借款利息,不能出現(xiàn)貸款逾期的現(xiàn)象,否則,就會列入銀行放貸的黑名單中,降低企業(yè)的信用等級,再想獲得銀行貸款的支持就更加困難;二是在于銀行打交道的過程中,要時刻把維護(hù)企業(yè)的良好形象放在第一位,做到行為規(guī)范,守時守信,真正起到對外公關(guān)宣傳的窗口示范效應(yīng)。

11.加強(qiáng)企業(yè)經(jīng)營管理,做實企業(yè)內(nèi)功,用良好的經(jīng)營業(yè)績和發(fā)展能力,爭取與銀行談判的主動權(quán)和銀行的大力支持。企業(yè)獲得銀行信貸資金支持說到底還是取決于企業(yè)自身的實力,企業(yè)經(jīng)營業(yè)績好實力強(qiáng),其還本付息的能力就搶,就越能得到銀行資金的支持。市場經(jīng)濟(jì)中,資金總是流向回報率和效率最高的地方,這也是資本的本性決定。企業(yè)加強(qiáng)經(jīng)營管理,做實內(nèi)功,扎扎實實地發(fā)展自己,才是企業(yè)的根本出路,也只有企業(yè)發(fā)展了,才能爭取到與銀行談判的主動權(quán),獲得貸款期限和利率方面的優(yōu)惠條件,獲得更多的信貸資金支持。

12.與銀行建立良好的銀企戰(zhàn)略合作關(guān)系。企業(yè)的發(fā)展離不開金融機(jī)構(gòu)和信貸資金的大力支持,特別是產(chǎn)融結(jié)合時代,這種必要性更加明顯。企業(yè)應(yīng)本著合作發(fā)展、互利雙贏的原則,著眼長遠(yuǎn),面向未來,積極謀求與銀行等金融機(jī)構(gòu)建立長期穩(wěn)定的銀企戰(zhàn)略合作關(guān)系。只有與銀行建立起互信、共生、共營的關(guān)系,才能在市場局勢突變,企業(yè)資金供應(yīng)緊張的特殊情況下,獲得銀行信貸資金的支持,幫助企業(yè)渡過難關(guān)。

第8篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

關(guān)鍵詞:中小企業(yè);融資困境;對策

近年來,我國的中小企業(yè)得到了迅猛發(fā)展。根據(jù)《中國統(tǒng)計年鑒2007年》數(shù)據(jù),在我國全部工業(yè)企業(yè)中,中小企業(yè)占99.1%,其工業(yè)總產(chǎn)值占64.8%,就業(yè)人數(shù)占76.6%。這些數(shù)據(jù)已表明中小企業(yè)已成為我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展中不可缺少的一支生力軍,其在充當(dāng)經(jīng)濟(jì)增長引擎,促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長;創(chuàng)造就業(yè)機(jī)會,構(gòu)建和諧社會,實現(xiàn)社會穩(wěn)定;優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整,保持市場活力,以及提升國民經(jīng)濟(jì)整體競爭力等方面起著重要作用。因此,中小企業(yè)的發(fā)展問題在我國受到了前所未有的關(guān)注和重視。然而,由于我國當(dāng)前獨特的體制、機(jī)制和政策等因素制約,中小企業(yè)發(fā)展面臨著許多企業(yè)難以克服的經(jīng)濟(jì)、制度以及法律等方面的難題。其中融資成為制約中小企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展的首要問題。

一、我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀

近年來,我國非常重視中小企業(yè)的發(fā)展,對其采取了許多扶持政策,包括積極改善中小企業(yè)的融資環(huán)境,拓寬其融資渠道等。但是融資問題仍然是中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸,融資不平衡及困境制約著中小企業(yè)的發(fā)展。

(一)內(nèi)源融資比重過大

從近兩年的調(diào)查看,我國中小企業(yè)發(fā)展的金融動力支持基本上是內(nèi)源融資,無論在企業(yè)創(chuàng)業(yè)初期,還是在企業(yè)發(fā)展壯大的二次創(chuàng)業(yè)期,其資金的90%以上都是由業(yè)主、創(chuàng)業(yè)團(tuán)隊成員及家庭提供的,內(nèi)源融資根本不能滿足中小企業(yè)的資金需要,不少中小企業(yè)因為融資困難而痛失市場和發(fā)展機(jī)遇。

(二)外源融資渠道狹窄

外源融資包括直接融資和間接融資。直接融資指通過金融市場融通資金,包括債券融資和股權(quán)融資兩種方式。間接融資指通過金融中介機(jī)構(gòu),如銀行、保險、信托投資、互助基金等獲取資金。我國中小企業(yè)不論是直接融資還是間接融資都不容樂觀。

1、直接融資渠道不暢。(1)債券融資。中國證監(jiān)會2007年正式頒布實施《公司債券發(fā)行試點辦法》,這標(biāo)志著我國公司債券發(fā)行工作的正式啟動。它對于發(fā)展我國的債券市場、拓寬企業(yè)融資渠道、完善金融市場體系、促進(jìn)資本市場發(fā)展具有十分重要的作用。但企業(yè)債券的“高門檻”和“高成本”使廣大中小企業(yè)單個申請很難獲得證監(jiān)會通過,加上中小企業(yè)規(guī)模較小,企業(yè)經(jīng)營穩(wěn)定性較差,很難獲得投資者的認(rèn)可。(2)股權(quán)融資。2004年5月證券會正式批復(fù)深交所設(shè)立中小企業(yè)板塊,但由于上市標(biāo)準(zhǔn)太高,發(fā)行上市要求企業(yè)必須連續(xù)3年盈利,且股本總額至少在人民幣5000萬以上,在很大程度上限制了對中小企業(yè)的融資功能。并且證券市場只有證交所一個層次,缺少適應(yīng)各類企業(yè)融資需求的多層次證券市場體系;私人權(quán)益證券市場聯(lián)接資本供給方和需求方的渠道尚未溝通;長期票據(jù)市場發(fā)育程度很低。因此,中小企業(yè)利用證券市場籌資的機(jī)制尚不具備,很難利用現(xiàn)有證券市場融通資金。

2、間接融資方面看,民營經(jīng)濟(jì)在信貸市場上所占份額普遍較小且期限較短,主要是用來解決臨時性的流動資金,很少用于項目的開發(fā)和擴(kuò)大再生產(chǎn)等方面。據(jù)銀監(jiān)會統(tǒng)計,2009年第一季度各大商業(yè)銀行貸款額超過2.2萬億元,其中只有約3000億元貸款落實到中小企業(yè),占全部商業(yè)貸款的15%,比2008年同期減少300億元,中小企業(yè)融資面臨前所未有的困難。加上美國次貸危機(jī)引起的國際金融危機(jī)持續(xù)發(fā)酵和國內(nèi)宏觀調(diào)控結(jié)構(gòu)調(diào)整等因素的影響,中小企業(yè)的融資面臨前所未有的困難,2008年上半年全國已有6.7萬家規(guī)模以上中小企業(yè)倒閉。

二、解決我國中小企業(yè)融資難的對策

(一)盡快制定適合中小企業(yè)融資的法律法規(guī),構(gòu)建民營企業(yè)法律保障體系

健全的法律體系,良好的法律環(huán)境,是中小企業(yè)成功融資的前提。日本自20世紀(jì)50年代以來,已著手開始為中小企業(yè)的發(fā)展立法,其最重要最具影響的是1963年制定的中小企業(yè)基本法。它是日本中小企業(yè)發(fā)展的綱領(lǐng)性法規(guī),是現(xiàn)行中小企業(yè)政策和政府管理的總根據(jù),被稱為日本的中小企業(yè)憲法。另外,日本還先后審定了30多部中小企業(yè)專門法律,涉及融資的有《中小企業(yè)現(xiàn)代化資金助成法》、《中小企業(yè)金融公庫法》、《中小企業(yè)信用保險公庫法》等。日本主要是從資金、信用擔(dān)保、技術(shù)創(chuàng)新和稅收減免等方面給予民營企業(yè)在財政、金融、法制方面的支持。美國政府為了解決中小企業(yè)的貸款問題專門制定了《中小企業(yè)投資法》,該法規(guī)定給中小企業(yè)提供發(fā)展所需資本金,并授權(quán)中小企業(yè)管理局為中小企業(yè)提供貸款;同時還通過《聯(lián)邦儲備法》成立專為中小企業(yè)提供資金的中小企業(yè)金融機(jī)構(gòu);隨后又制訂了一系列法律,其中涉及金融方面的有《中小企業(yè)技術(shù)革新促進(jìn)法》、《小企業(yè)經(jīng)濟(jì)政策法》、《小企業(yè)開發(fā)中心法》、《小企業(yè)投資獎勵法》、《小企業(yè)資本形成法》等。這些法律為美國中小企業(yè)的融資創(chuàng)造了條件。此外,德國、英國、韓國也十分重視中小企業(yè)的發(fā)展和融資立法,給其提供強(qiáng)有力的法律支持,為中小企業(yè)融資創(chuàng)造公平競爭的經(jīng)營環(huán)境和條件。

我國隨著經(jīng)濟(jì)體制改革的逐步深入,中小企業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中的地位與作用越來越被政府和有識之士所認(rèn)識,我國政府已經(jīng)在逐步建立有利于中小企業(yè)融資的法律制度和政策環(huán)境:1998年6月,中國人民銀行頒發(fā)了《關(guān)于進(jìn)一步改善對中小企業(yè)金融服務(wù)的意見》,提出了支持中小企業(yè)發(fā)展的8條措施;1998年10月又頒發(fā)了《關(guān)于擴(kuò)大對中小企業(yè)貸款利率浮動幅度的通知》;1999年11月頒發(fā)了《關(guān)于加強(qiáng)和改進(jìn)對中小企業(yè)金融服務(wù)的指導(dǎo)意見》,提出10條措施,要求各商業(yè)銀行、信用社增加中小企業(yè)貸款,改進(jìn)對中小企業(yè)的服務(wù);2000年9月國務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)的《鼓勵和扶持中小企業(yè)發(fā)展的若干政策意見》,提出在資金方面支持中小企業(yè)的發(fā)展;2002年6月通過的《中小企業(yè)促進(jìn)法》中第10條至第16條、第25條提出了通過各種渠道對中小企業(yè)進(jìn)行資金支持;2005年2月24日,國務(wù)院公布了《國務(wù)院關(guān)于鼓勵支持和引導(dǎo)非公有制經(jīng)濟(jì)發(fā)展的若干意見》,集中解決中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸問題,如融資難、審批難、用地難等問題。同時各類銀行也作了不少努力,如2005年9月工商銀行明確提出了針對中小企業(yè)信貸的10項具體措施;民生銀行也放寬了對中小企業(yè)的授信限制,并且專門出臺了《中小企業(yè)授信政策》等。此外,我國還建立了中小企業(yè)融資擔(dān)保資金和高科技中小企業(yè)創(chuàng)新基金。但這些政策和措施還不夠規(guī)范化、系統(tǒng)化,執(zhí)行中不好落實或根本沒有落實。正如國家計委2001年9月份一項調(diào)查報告顯示的一樣:雖然近幾年,各級政府部門以及金融系統(tǒng)為解決中小企業(yè)融資問題做了不少的努力,但目前中小企業(yè)信貸仍存在很多問題。所以我國應(yīng)立足現(xiàn)實,一方面繼續(xù)完善中小企業(yè)融資立法體系,如盡快制定《中小企業(yè)基本法》、《中小企業(yè)融資法》、《中小企業(yè)投資獎勵法》、《中小企業(yè)授信法》和《擔(dān)?；鸱ā返确?另一方面要注重法律的貫徹落實,要抓到實處,為中小企業(yè)的融資及發(fā)展創(chuàng)造好的法律環(huán)境。

(二)建立完善中小企業(yè)的信用擔(dān)保體系

中小企業(yè)擔(dān)保難始終是困擾中小企業(yè)融資的一個大問題。分散與化解信用風(fēng)險為中小企業(yè)提供信用擔(dān)保是世界各國發(fā)展中小企業(yè)普遍采行的一種方式,在發(fā)達(dá)國家和一部分發(fā)展中國家已積累了相當(dāng)豐富的經(jīng)驗,實踐證明是行之有效的。所以,大力發(fā)展中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)和擔(dān)?；鹗墙鉀Q中小企業(yè)融資問題的重要環(huán)節(jié)之一。建立有效的中小企業(yè)擔(dān)保體系是中小企業(yè)融資服務(wù)體系中重要的組成部分,是政府、銀行和中小企業(yè)之間融資關(guān)系的紐帶和橋梁。中小企業(yè)擔(dān)保體系的建立與完善不僅便利了中小企業(yè)融資,還在調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)資源配置中發(fā)揮經(jīng)濟(jì)杠桿的作用,成為政府實施財政政策和產(chǎn)業(yè)政策的有效工具。雖然近年來我國陸續(xù)有一些地區(qū)性的擔(dān)保政策和中小企業(yè)擔(dān)?；?如上海市中小企業(yè)貸款擔(dān)?；?、武漢市個體私營企業(yè)貸款擔(dān)保基金等)出臺,但擔(dān)保力度不夠,信用擔(dān)?；疬^少,沒有形成規(guī)?；?且缺乏統(tǒng)一的法律政策規(guī)范,效果不佳。目前,政府應(yīng)鼓勵非公有制經(jīng)濟(jì)組建互助擔(dān)?；鸷蜕虡I(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu),加快建立中小企業(yè)信用再擔(dān)保機(jī)構(gòu),如可由保險公司為擔(dān)保機(jī)構(gòu)再擔(dān)保,以分散擔(dān)保風(fēng)險;發(fā)展和完善現(xiàn)有擔(dān)保公司,允許民間資金參股、入股,促進(jìn)其不斷發(fā)展壯大,同時依法按照商業(yè)化運(yùn)作模式,逐步完善管理,使其正規(guī)化、規(guī)?；?待具備相當(dāng)規(guī)模時,逐步減少政府投資,直至使其成為真正意義上的商業(yè)性擔(dān)保機(jī)構(gòu),逐步建立全國立體的擔(dān)保網(wǎng)絡(luò)。

(三)完善對中小企業(yè)的金融服務(wù)體系

世界上不少國家的金融部門對中小企業(yè)的貸款利率、借款額度都采取優(yōu)惠措施:如日本中小企業(yè)可以按最低利率在國家專業(yè)銀行或金融公司獲得貸款,可以多借貸款,也可延長償還貸款期限,對小型企業(yè)還實行無抵押貸款。意大利對中小企業(yè)實行利率補(bǔ)助制度和所需資金補(bǔ)助制度,對中小企業(yè)進(jìn)行信貸扶持。主要辦法有:對中小企業(yè)發(fā)放貸的利率與市場通行利率之間形成的差額,由國家補(bǔ)給,從而使中小企業(yè)的貸款利率降至3%。美英等國的金融部門除支持中小企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營外,還向中小企業(yè)發(fā)放科技貸款。法國政府從提供科研貸款、培訓(xùn)科研人員、組織科研協(xié)作等方面,鼓勵中小企業(yè)開發(fā)利用新技術(shù)。借鑒國外經(jīng)驗,從我國實際出發(fā),第一,各類商業(yè)銀行應(yīng)轉(zhuǎn)變觀念,打破以企業(yè)規(guī)模和所有制性質(zhì)作為貸款標(biāo)準(zhǔn)的認(rèn)識誤區(qū),調(diào)整國有商業(yè)銀行的信貸政策,支持中小企業(yè)的合理資金需求,并鼓勵商業(yè)銀行在信貸安全的前提下,逐步提高對中小企業(yè)的貸款比例。為提高商業(yè)銀行對中小企業(yè)貸款的積極性,可在信貸政策上作些調(diào)整,如可考慮擴(kuò)大商業(yè)銀行對中小企業(yè)貸款的利率浮動區(qū)間,對于向中小企業(yè)貸款比重較高的商業(yè)銀行,可考慮實行諸如沖銷壞賬和補(bǔ)貼資本金等措施,以增強(qiáng)其抵御風(fēng)險的能力。第二,在信貸服務(wù)上,要根據(jù)中小企業(yè)分布面廣、資金需求頻繁的特點,對經(jīng)濟(jì)效益好、產(chǎn)品有市場、企業(yè)信譽(yù)佳的私營企業(yè)簡化貸款手續(xù),加快審批速度,開通融資的“綠色通道”,不斷滿足中小企業(yè)對金融服務(wù)的需求。第三,要對中小企業(yè)開辦票據(jù)承兌、貼現(xiàn)業(yè)務(wù),對中小企業(yè)發(fā)行的商業(yè)票據(jù)提供承兌擔(dān)保,增加中小企業(yè)的融資渠道。人民銀行要積極發(fā)揮貨幣政策工具的傳導(dǎo)作用,專門拿出一塊再貼現(xiàn)資金,引導(dǎo)商業(yè)銀行支持中小企業(yè)的銀票融資業(yè)務(wù)。第四,要提供科學(xué)到位的金融咨詢服務(wù),各商業(yè)銀行要積極運(yùn)用各種金融工具為中小企業(yè)提供財務(wù)培訓(xùn)、資金管理等綜合金融服務(wù)。第五,銀行還可進(jìn)行商業(yè)化改革,積極拓展中間業(yè)務(wù),開辦信托、委托、保險、擔(dān)保、咨詢、保管和投資銀行業(yè)務(wù)等中間業(yè)務(wù),加大金融業(yè)務(wù)的電子化力度,為中小企業(yè)融資創(chuàng)造條件。

(四)建立健全面向中小企業(yè)的小型金融機(jī)構(gòu)

世界上許多國家為了盡可能滿足小企業(yè)融資的需要,成立了專門為中小企業(yè)提供金融服務(wù)的機(jī)構(gòu)。如法國成立了中小企業(yè)發(fā)展銀行和大眾信貸集團(tuán)、互助信貸集團(tuán)、農(nóng)業(yè)信貸集團(tuán)等面向中小企業(yè)的3個信貸集團(tuán);加拿大成立了實業(yè)開發(fā)銀行;英國設(shè)立了產(chǎn)業(yè)金融公司、工商業(yè)金融公司;日本設(shè)立了中小企業(yè)金融公庫、國民金融公庫、商工組合中央金庫、環(huán)境衛(wèi)生金融公庫、沖繩振興開發(fā)金融公庫、中小企業(yè)信用保險金庫等6家金融機(jī)構(gòu),這些小型金融機(jī)構(gòu)的設(shè)立為中小企業(yè)獲得資金提供了很好的渠道。我國目前嚴(yán)重缺乏為中小企業(yè)提供服務(wù)的中小銀行。所以我國應(yīng)建立一批面向中小企業(yè)的商業(yè)銀行,或者依法對城市信用社、農(nóng)村信用社和地方商業(yè)銀行加以改制,以專門負(fù)責(zé)中小企業(yè)的免息、貼息、低息貸款等融資業(yè)務(wù);同時允許創(chuàng)辦股份制的區(qū)域性中小銀行,有條件的地區(qū)可探索設(shè)立專門為中小企業(yè)服務(wù)的政策性銀行,城市商業(yè)銀行和城市信用社可以吸收非公有資本入股,農(nóng)村信用社可吸收農(nóng)民、個體工商戶和小企業(yè)入股,進(jìn)一步完善對中小企業(yè)融資服務(wù)的體系和機(jī)制,加大對中小企業(yè)的服務(wù)力度。

(五)建立社會化的中介服務(wù)組織,形成社會支持與服務(wù)體系

為了有效分散中小企業(yè)的信貸風(fēng)險,建立中小企業(yè)融資的社會支持與服務(wù)體系,必須首先建立社會化的中介服務(wù)組織。這些中介組織主要包括信用評級機(jī)構(gòu)、信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)、會計師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)和律師事務(wù)所等。這些中介組織的建立,有助于改善中小企業(yè)與外部投資者之間的信息不透明,為化解中小企業(yè)的融資困境,開辟了新的路徑。目前,造成中小企業(yè)融資難的主要原因之一是銀企雙方的經(jīng)營狀況、風(fēng)險、財務(wù)、收益、履約努力程度和決策信息不透明等。中介機(jī)構(gòu)在解決信息不透明問題上有自己特有的優(yōu)勢,如會計事務(wù)所能提供準(zhǔn)確的企業(yè)財務(wù)狀況信息,資產(chǎn)、資信評估機(jī)構(gòu)則可提供企業(yè)的資產(chǎn)、資信等級,咨詢機(jī)構(gòu)則可為企業(yè)提供投資、決策服務(wù),降低企業(yè)的市場風(fēng)險,尤其是信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)更能分散風(fēng)險,直接幫助中小企業(yè)走出融資的困境。正是市場中介機(jī)構(gòu)的這種優(yōu)勢能夠解決銀行與中小企業(yè)之間的信息不透明問題,從而擴(kuò)大了銀行對中小企業(yè)的融資。另外,中介機(jī)構(gòu)的信用支持和信用服務(wù),可以促使服務(wù)對象改進(jìn)工作,注意樹立良好的信用形象,同時也有助于改善社會信用環(huán)境。債權(quán)人、債務(wù)人和擔(dān)保人可以利用中介機(jī)構(gòu)所提供的信息,加快相互的理解、認(rèn)識和溝通,在較短的時間內(nèi)形成信用關(guān)系。但是,由于我國的市場制度不太規(guī)范,弄虛作假的現(xiàn)象時有發(fā)生,因此,還必須加強(qiáng)對市場中介機(jī)構(gòu)的外部監(jiān)管體系,監(jiān)督它們更好地發(fā)揮作用。

(六)開展多種形式的融資方式,推進(jìn)資本市場的建設(shè)

我國應(yīng)充分利用股權(quán)融資、項目融資、上市融資、債券融資等融資方式。要創(chuàng)造條件,積極支持風(fēng)險投資基金的發(fā)展,這可將成千上萬分散的小額風(fēng)險投資資金聚集起來,通過對一些高科技風(fēng)險投資,支持一部分有前途的中小企業(yè)提高技術(shù)等級、開發(fā)高科技產(chǎn)品、加大技術(shù)含量、增強(qiáng)出口能力,來調(diào)整我國中小企業(yè)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu),加快高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)化。一要消除市場準(zhǔn)入歧視,按照市場化運(yùn)作的原則,引導(dǎo)和協(xié)調(diào)民間資本建立產(chǎn)業(yè)投資基金和風(fēng)險投資基金;二要支持創(chuàng)業(yè)板資本市場的發(fā)展,鼓勵和促進(jìn)具備條件的中小企業(yè)特別是民營高科技企業(yè)進(jìn)入資本市場,通過發(fā)行企業(yè)債券和股票上市,擴(kuò)大直接融資規(guī)模,并為風(fēng)險投資提供退出機(jī)制。應(yīng)鼓勵中小企業(yè)向內(nèi)部職工和社會定向募集股份,設(shè)立股份有限公司。同時,還可鼓勵中小企業(yè)采取融資租賃方式,解決其在更新設(shè)備中所需的資金。融資租賃是企業(yè)進(jìn)行中長期資金融通的一種有效手段,通過融資租賃,中小企業(yè)可以在資金短缺或不動用經(jīng)營資金的情況下,來添置或更新設(shè)備。一般來說,融資租賃的成本比貸款要低,風(fēng)險較小,而且其方式靈活、方便,比長期貸款和發(fā)行股票、債券受到的限制少。由于融資租賃打破了傳統(tǒng)信貸、商業(yè)信用的固有模式,為企業(yè)提供各種便利,被認(rèn)為是當(dāng)前形勢下幫助中小企業(yè)擺脫困境,走出低谷的一個有效途徑。

(七)提高中小企業(yè)自身素質(zhì),改善自身融資能力

外部環(huán)境對中小企業(yè)的發(fā)展固然重要,但更重要的是企業(yè)自身的完善和發(fā)展。中小企業(yè)必須提高自身素質(zhì)增強(qiáng)市場競爭力,才可能籌集到發(fā)展所需的資金。因此中小企業(yè)應(yīng)做到以下方面:

1、加快改革步伐,規(guī)范企業(yè)公司治理結(jié)構(gòu)。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)規(guī)范與否不僅影響投資決策和資金籌措,而且也影響公司的管理效率和內(nèi)部凝聚力。因此,企業(yè)治理結(jié)構(gòu)是決定企業(yè)融資的必要條件,中小企業(yè)一定要規(guī)范企業(yè)內(nèi)部治理結(jié)構(gòu),提高企業(yè)的管理效率和凝聚力,增強(qiáng)企業(yè)的實力,以加強(qiáng)企業(yè)抵御風(fēng)險的能力。

2、誠實信用,構(gòu)筑良好的銀企關(guān)系。誠實信用是一切市場主體發(fā)展壯大的必要條件。有些中小企業(yè)沒有長遠(yuǎn)眼光,為了減輕一時債務(wù)負(fù)擔(dān),惡意逃債嚴(yán)重?fù)p害了企業(yè)的信譽(yù),破壞了銀企關(guān)系,這就難以得到銀行長期資金支持,最終使企業(yè)受害。因此,中小企業(yè)必須加強(qiáng)誠信意識,以良好的信譽(yù)立足于市場,以優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品、較好的收益贏得市場,并積極組織資金,清償存量貸款,爭取增量貸款,使企業(yè)有更大的發(fā)展空間。

3、改變?nèi)谫Y觀念,拓寬融資渠道。市場經(jīng)濟(jì)條件下,企業(yè)融資是多渠道的。當(dāng)前,我國的中小企業(yè)還很不適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)條件下融資發(fā)展的要求,一方面融資機(jī)制靈活,另一方面融資方式多樣,中小企業(yè)必須改變?nèi)谫Y觀念,加強(qiáng)融資管理,拓寬融資渠道。中小企業(yè)應(yīng)變過去完全依賴銀行融資的思維方式,改變那種等、靠、要的融資行為。在融資過程中,必須牢固樹立市場觀念、效益觀念、成本觀念、風(fēng)險觀念和法制觀念,增強(qiáng)財務(wù)杠桿意識。

4、健全財務(wù)管理制度,杜絕造假現(xiàn)象。財務(wù)管理是企業(yè)經(jīng)營管理中的最重要的內(nèi)容之一,而資金管理則是財務(wù)管理的核心內(nèi)容。健全的企業(yè)財務(wù)管理制度是提高企業(yè)融資能力的重要前提。中小企業(yè)要贏得銀行的信任和支持,就必須健全各項規(guī)章制度,強(qiáng)化財務(wù)管理,保證會計信息的真實性和合法性。另外,企業(yè)更要從傳統(tǒng)的生產(chǎn)管理向現(xiàn)代管理轉(zhuǎn)變,切實提高管理水平,加強(qiáng)基礎(chǔ)管理工作,重視和完善制度建設(shè)和信息資源管理。同時,民營企業(yè)之間還應(yīng)建立同業(yè)協(xié)會,加強(qiáng)相互之間的交流,設(shè)立中小企業(yè)互助基金,實行自我救助。

總之,解決中小企業(yè)融資難的問題是一項長期復(fù)雜的系統(tǒng)性工程,要綜合協(xié)調(diào),配套解決。完全依靠銀行從資金上支持是不現(xiàn)實的,要發(fā)揮政府、社會、銀行和中小企業(yè)各方面的作用,政府要在法律上為中小企業(yè)創(chuàng)造良好的融資發(fā)展環(huán)境,從政策上引導(dǎo)中小企業(yè)健康發(fā)展;社會要逐步完善扶持中小企業(yè)的融資服務(wù)系統(tǒng);銀行應(yīng)逐步建立健全金融機(jī)構(gòu)對中小企業(yè)的融資服務(wù)體系;中小企業(yè)也應(yīng)不斷改進(jìn)其管理水平,樹立良好的社會信用觀念,健全財務(wù)管理制度,規(guī)范經(jīng)營和競爭行為。只有這樣,才能使中小企業(yè)獲得穩(wěn)定的資金來源。

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第9篇：企業(yè)融資擔(dān)保管理范文

一、中小企業(yè)融資困境成因

(一)中小企業(yè)融資困境內(nèi)部成因

1、中小企業(yè)融資困境的內(nèi)部原因不容忽視,那就是企業(yè)信用文化的缺失。市場交易的順利實現(xiàn)有賴于交易雙方的信用,即對已達(dá)成合同條款的全面履行。在我國,由于銀行對中小企業(yè)的不信任,使得銀行對中小企業(yè)的貸款條件更嚴(yán)格,手續(xù)更繁瑣,交易成本更高。在信用缺失的情況下,銀行偏向?qū)π畔⑼该鞫雀咔椰F(xiàn)金流量穩(wěn)定的大企業(yè)提供貸款,而對信息不透明的中小企業(yè)就不愿提供貸款。這證明中小企業(yè)融資難的一個很重要的原因是財務(wù)狀況缺乏透明度。

2、中小企業(yè)抵押式擔(dān)保能力不足。大部分中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營條件簡陋,僅有的資金主要用于維持正常運(yùn)轉(zhuǎn),可進(jìn)行抵押擔(dān)保的資產(chǎn)非常少。尤其是一些民營高科技企業(yè),其在物業(yè)方面比重很小,抵押貸款根本無從談起。另外,許多銀行在不動產(chǎn)抵押評估、登記、公證等環(huán)節(jié)收費標(biāo)準(zhǔn)高,且貸款抵押率較低,加重了企業(yè)負(fù)擔(dān)。

3、中小企業(yè)往往規(guī)模小,盈利能力差,經(jīng)營風(fēng)險高。目前,我國企業(yè)上市直接融資的限制條件十分嚴(yán)格,一般中小企業(yè)受企業(yè)規(guī)模的限制,無法在資本市場籌措資金,只能靠自我積累來擴(kuò)大再生產(chǎn)。企業(yè)發(fā)展中資金積累的主要來源是其利潤,但中小企業(yè)的平均利潤水平較低,且初始資金少,故資本積累無論是速度還是總量都無法滿足發(fā)展的需要。企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險可以轉(zhuǎn)化為財務(wù)風(fēng)險,而安全性、穩(wěn)健性、盈利性是銀行發(fā)放貸款的基本原則,所以為了減小風(fēng)險、優(yōu)化資產(chǎn)質(zhì)量,在貸款中回避中小企業(yè)的情況時有發(fā)生。

(二)中小企業(yè)融資困境外部成因

1、政策上,我國尚未形成完整的扶持中小企業(yè)發(fā)展的政策體系。我國金融體制具有國有經(jīng)濟(jì)導(dǎo)向的性質(zhì),銀行在信貸決策上將貸款過多地的投向國有大型企業(yè),不能為中小企業(yè)提供充分的金融服務(wù)。國家在支持中小企業(yè)發(fā)展方面尚未形成足夠的重視,除城市商業(yè)銀行明確規(guī)定為中小企業(yè)服務(wù)外,其他國有銀行在扶持中小企業(yè)方面沒有硬性的規(guī)定。

2、多層次的資本市場體系尚不健全。雖然2004年5月已在深圳設(shè)立中小企業(yè)板,但發(fā)行體制沒有根本變化,中小企業(yè)的上市融資環(huán)境也沒有實質(zhì)性的變化,而且對擬上市企業(yè)的資格要求依然很高。上市“門檻”是按現(xiàn)行主板發(fā)行審核標(biāo)準(zhǔn)審核通過的,有限的市場容量難以容納成千上萬的擬上市公司。

3、缺乏完善的信用擔(dān)保機(jī)制。雖然為了緩解中小企業(yè)融資困難,近年來從國家到地方都開展了中小企業(yè)的貸款擔(dān)保業(yè)務(wù),但這項業(yè)務(wù)進(jìn)展緩慢。盡管各地都出臺了《關(guān)于小企業(yè)貸款信用擔(dān)保管理的若干規(guī)定》,并安排了小企業(yè)貸款信用擔(dān)保資金,但由于上述《規(guī)定》對擔(dān)保人資產(chǎn)抵押及企業(yè)自身信用擔(dān)保的條件都有一定的限制性規(guī)定,使許多中小企業(yè)難以享受政策的優(yōu)惠。

(三)難以逾越的信息不對稱屏障。中小企業(yè)融資的最大難點是“信息不對稱”。信貸市場是一個存在嚴(yán)重信息不對稱的市場。這種“信息不對稱”和相應(yīng)發(fā)生的“信息成本”,以及由此導(dǎo)致的“逆向選擇”和“道德風(fēng)險”會影響到信貸市場機(jī)制的正常運(yùn)行。信貸市場上信息不對稱的結(jié)果是信貸配給的大量存在,從而影響到信貸市場運(yùn)作的有效性。所謂信貸配給,是指在一般利率條件下對貸款的需求超過了供給,可以將其分為兩類:第一類是對所有的借款人群體進(jìn)行配給限制,也即所有的借款人只能得到部分貸款;第二類是對不同的借款人群體實行差別待遇,其中一部分借款人的借款需求得到滿足,而另一部分借款人則受到了配給限制。一般情況下,如果在投資規(guī)模效益遞減時要求增加貸款,借款人則將面臨第一種類型的信貸配給。如果不存在規(guī)模效益遞減的情況,借款人將面臨第二種類型的信貸配給。由于銀行與中小企業(yè)之間存在更嚴(yán)重的信息不對稱,信貸配給現(xiàn)象在中小企業(yè)群體中就更為嚴(yán)重。

總之,中小企業(yè)融資困難的原因是多方面因素造成的,我們應(yīng)該采取積極的政策措施著力解決這些問題。

二、解決中小企業(yè)融資困境的政策建議

(一)提高中小企業(yè)自身融資能力

1、增強(qiáng)中小企業(yè)內(nèi)源融資能力,優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)。解決中小企業(yè)的融資問題,歸根到底還在于企業(yè)自身,一個缺乏內(nèi)部積累能力的企業(yè),單憑外部融資就能獲得發(fā)展是很難實現(xiàn)的。產(chǎn)權(quán)明晰是企業(yè)形成自我積累能力、成為市場真正主體的關(guān)鍵。因此,要繼續(xù)推進(jìn)中小企業(yè)改革,建立起適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)競爭需要的、具有自我積累能力的企業(yè)制度;進(jìn)一步推動中小企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度的多元化進(jìn)程;引導(dǎo)資本向社會化方向發(fā)展,改變家族式管理方式,吸收現(xiàn)代企業(yè)制度和管理制度的要素;對集體企業(yè)要推動產(chǎn)權(quán)改革,明晰產(chǎn)權(quán)關(guān)系。建立現(xiàn)代企業(yè)制度、提高自身素質(zhì)是解決中小企業(yè)貸款難的重要途徑。

2、加強(qiáng)中小企業(yè)信用制度建設(shè)。社會經(jīng)濟(jì)生活中不講信用、無視信用、破壞信用的現(xiàn)象危害著整個國民經(jīng)濟(jì)的正常運(yùn)行,也大大增加了信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)和銀行的經(jīng)營風(fēng)險。因此,中小企業(yè)必須強(qiáng)化信用意識,在企業(yè)內(nèi)部提倡“信用文化”和實行思想道德教育,培養(yǎng)企業(yè)家的信用品質(zhì);引進(jìn)和培養(yǎng)信用評級專業(yè)人才;建立科學(xué)的財務(wù)會計制度,加強(qiáng)財務(wù)管理,信守合同,依法納稅,盡量按時還本付息,有困難時與銀行協(xié)商解決,建立良好的銀企關(guān)系,為企業(yè)融資創(chuàng)造條件。

3、提高中小企業(yè)的核心競爭力。根據(jù)資金、設(shè)備、人才、技術(shù)、商品的不同,實行垂直分工或水平分工,把產(chǎn)品做精、做細(xì)、做專、做深,確定產(chǎn)品的市場定位,及時調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu),不斷提高中小企業(yè)的核心競爭力、市場開拓能力、風(fēng)險管理能力和業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力。此外,大力發(fā)展中小企業(yè)集群也是提升中小企業(yè)核心競爭力的有效手段。中小企業(yè)集群充分發(fā)揮了中小企業(yè)的靈活性和敏捷性優(yōu)勢,通過集群內(nèi)企業(yè)和各相關(guān)機(jī)構(gòu)之間的合作與交流,不僅提高了集群內(nèi)組織的生產(chǎn)力,而且增強(qiáng)了產(chǎn)業(yè)的競爭能力,推動了區(qū)域經(jīng)濟(jì)的持續(xù)進(jìn)步,對整個國民經(jīng)濟(jì)具有廣泛深入的積極影響。中小企業(yè)集群有利于提高中小企業(yè)自身的抗風(fēng)險能力,對融資困境有緩解的功效。

(二)優(yōu)化中小企業(yè)融資外部環(huán)境

1、發(fā)展中小銀行。利用銀行進(jìn)行間接融資是中小企業(yè)最適合、最現(xiàn)實的融資方式,可是大型銀行主要傾向于向大企業(yè)提供服務(wù),無法滿足中小企業(yè)對資金的需求。目前,我國中小銀行發(fā)展緩慢,而且部分中小銀行也將自己的市場定位在大型企業(yè),不愿向中小企業(yè)提供貸款。改變這樣的局面,只有由國家從宏觀調(diào)控的角度來確定資源的配置格局。大力發(fā)展中小銀行尤其是非國有中小銀行,不僅可以打破國有銀行的壟斷地位,更可以為中小企業(yè)的發(fā)展提供金融服務(wù)。中小商業(yè)銀行運(yùn)營成本低、效率高,在克服信息不對稱、業(yè)務(wù)專業(yè)化、管理和組織制度方面要比大銀行更有優(yōu)勢,而且中小銀行數(shù)量眾多,分布廣泛,更利于接近中小企業(yè),能夠為中小企業(yè)提供適合他的金融服務(wù)。

2、建立風(fēng)險投資基金。風(fēng)險投資和創(chuàng)業(yè)投資基金是中小企業(yè)、尤其是高新技術(shù)企業(yè)發(fā)展的催化劑。風(fēng)險投資基金是發(fā)達(dá)國家融資工具的創(chuàng)新產(chǎn)品,由職業(yè)金融家投入到新興的、迅速發(fā)展的、有巨大競爭潛力的中小企業(yè),以期在促進(jìn)新技術(shù)成果盡快商品化過程中獲得資本收益的一種投資行為。職業(yè)金融家在注入資金后,積極參與企業(yè)的經(jīng)營運(yùn)作活動,在企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略、技術(shù)創(chuàng)新評估、市場前景分析等方面為企業(yè)提供支持,參與協(xié)助企業(yè)的各項管理,減少企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險,為企業(yè)的生存和發(fā)展創(chuàng)造了良好的生存環(huán)境,使其盡快走向成功。在我國,應(yīng)大力發(fā)展風(fēng)險投資基金,通過風(fēng)險投資基金吸收資金,專門投資于規(guī)模雖小卻具有高成長性的新生中小企業(yè),提高中小企業(yè)的科技化、信息化含量,促進(jìn)中小企業(yè)升級換代。

3、開辟多層次的直接融資渠道。我國大多數(shù)中小企業(yè)基本沒有直接融資渠道,只能是靠舉債融資,而過度舉債對企業(yè)的信用狀況會產(chǎn)生極大的負(fù)面影響,制約著企業(yè)再融資能力,從而也就制約中小企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展。因此,大力發(fā)展多層次的直接融資渠道是我國各級部門應(yīng)積極思考和解決的問題。如,美國有為中小型科技企業(yè)設(shè)立的NASDAQ市場,此外還有為退市公司和更小型公司提供股票轉(zhuǎn)讓服務(wù)的柜臺交易市場(即三板市場)。加拿大、日本、英國、德國、法國、新加坡、馬來西亞、韓國、中國臺灣、香港等國家和地區(qū)也都建立了為中小企業(yè)融資上市的二板市場。

4、完善中小企業(yè)政策法規(guī)體系。政府在推動中小企業(yè)發(fā)展時應(yīng)將其著眼點放在法規(guī)、制度建設(shè)上,通過制度保障、政策協(xié)調(diào)和資本市場創(chuàng)新等措施,為克服中小企業(yè)融資瓶頸創(chuàng)造一個良好的環(huán)境條件。2003年開始實施的《中小企業(yè)促進(jìn)法》更為解決我國中小企業(yè)的融資問題提供了法律依據(jù)。但是,該法對于融資問題的規(guī)定只有20個條文,且都是概括性的規(guī)定,尚未出臺有關(guān)的實施措施和辦法。對于民間融資,該法也只涉獵了幾個抽象性的條文,不能從根本上解決中小企業(yè)融資難的問題。為了從法律上對中小企業(yè)給予融資支持,世界上許多國家都形成了一套比較完善的中小企業(yè)融資法律體系。因此,我國迫切需要制定與中小企業(yè)融資相關(guān)的條例和制度,用法律形式為中小企業(yè)提供各種政策保護(hù),創(chuàng)造一個良好的軟環(huán)境。

三、結(jié)語

總之,要真正有效地解決中小企業(yè)融資難的問題,需要經(jīng)過政府、企業(yè)、銀行三方的共同努力,創(chuàng)建一個融資渠道多樣化、社會信用完善的社會經(jīng)濟(jì)環(huán)境,為中小企業(yè)的發(fā)展提供一個寬松的融資環(huán)境。

(作者單位:首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué))

主要參考文獻(xiàn):

[1]陳乃醒.中國中小企業(yè)發(fā)展與預(yù)測:中小企業(yè)投融資策略?理念?方向?措施.北京:中國財政經(jīng)濟(jì)出版社,2003.